公司业务规模与成果 - 公司数字市场服务超8000家客户，涵盖超8000家运输和回收合作伙伴，技术部署在美国超100个城市，业务覆盖20个国家，获超60项专利和15项商标[208] 股权与交易相关 - 2023年9月26日公司进行1:8反向股票分割，9月27日在纽交所交易中体现[210] - 2023年11月13日，纽交所将对公司公开认股权证进行摘牌[216] 债券协议修订 - 2023年6 - 7月，公司修订可转换债券协议，将到期日延至2026年12月1日，新西兰超级基金可转换债券利率调至14.0%[211] - 2023年8月8日，约克维尔投资者转让可转换债券，修订后到期日延至2026年12月1日，固定转换价格为12.00美元[212] - 2023年6月2日和7月11日，公司修订内部投资者可转换债券协议，将到期日延长至2026年12月1日[308] - 2023年2月1日，公司与第三方投资者和新西兰超级基金签订协议，后者以570万美元购买本金650万美元的可转换债券，年利率6%（新西兰超级基金债券为8%），后到期日延至2026年12月1日，新西兰超级基金债券利率调至14%[309] - 2023年2月3日，公司发行本金1000万美元的第二YA可转换债券，年利率4%，截至2023年9月30日，投资者已转换720万美元本金和20万美元利息，后到期日延至2026年12月1日[312] 销售与融资协议 - 2023年9月5日，公司与坎托·菲茨杰拉德公司达成销售协议，可出售A类普通股，总收益最高达5000万美元[214] - 2023年9月5日，公司与Cantor签订销售协议，可出售最高5000万美元A类普通股，佣金为总收益3%，截至2023年9月30日未出售股份[323] 信贷额度相关 - 2023年9月22日，关联实体为公司开具信用证，使循环信贷额度借款抵押增加1500万美元[215] 可回收商品收入情况 - 2023年第三季度和前九个月，公司可回收商品收入分别为1210万美元和4080万美元，2022年同期分别为2220万美元和7160万美元[219] - 可回收商品收入为1213.8万美元，较2022年同期减少1010万美元，降幅45.3%，主要因销售价格下降、客户取消合同及销量减少[235][238] - 可回收商品收入为4079.4万美元，较2022年减少3084.6万美元，降幅43.1%，主要因销售价格下降和客户取消订单[251][254] 产品开发成本情况 - 2023年第三季度和前九个月，公司产品开发成本分别为830万美元和2360万美元，2022年同期分别为980万美元和2830万美元[221] - 产品开发费用为830.9万美元，较2022年同期减少150万美元，降幅15.2%，主要因工资和产品开发支持成本降低，部分被咨询专业服务成本增加抵消[235][243] - 产品开发费用为2362.5万美元，较2022年减少471.1万美元，降幅16.6%，主要因员工薪酬和产品开发支持成本降低[251][259] 一般及行政费用预期 - 公司预计未来几年，一般及行政费用占总收入的百分比将下降[230] 第三季度财务数据关键指标变化 - 2023年第三季度总营收为1.71257亿美元，较2022年同期减少1370万美元，降幅7.4%[235][236] - 服务收入为1.59119亿美元，较2022年同期减少370万美元，降幅2.3%，主要因取消客户合同损失2330万美元，部分被现有客户服务和销量增加、提价及新客户收入抵消[235][237] - 2023年第三季度总营业成本为1.5729亿美元，较2022年同期减少2040万美元，降幅11.5%[235][239] - 服务收入成本为1.47018亿美元，较2022年同期减少1050万美元，降幅6.7%，主要因取消客户合同及劳动力成本降低，部分被新老客户销量增加及供应商价格上涨抵消[235][240] - 可回收商品收入成本为1027.2万美元，较2022年同期减少1000万美元，降幅49.2%，主要因商品成本、取消客户合同及剩余客户销量减少[235][241] - 销售和营销费用为290.3万美元，较2022年同期减少190万美元，降幅40.0%，主要因需求生成活动、销售和营销人员成本及咨询专业服务成本减少[235][242] - 一般及行政费用为1380.3万美元，较2022年同期减少1.72837亿美元，降幅92.6%，主要因2022年合并相关薪酬成本未在2023年重复及其他费用减少[235][246] - 其他费用为1783.2万美元，较2022年同期增加220万美元，增幅14.1%，主要因或有对价负债公允价值变动收益减少、债务清偿损失增加及利息费用增加，部分被衍生品公允价值变动损失减少和认股权证负债公允价值变动收益增加抵消[235][248] 前九个月财务数据关键指标变化 - 2023年前九个月总营收为52691.9万美元，较2022年增加1752.4万美元，增幅3.4%[251][252] - 服务收入为48612.5万美元，较2022年增加4837万美元，增幅11.0%，主要因现有客户服务量和价格增加、新客户收入增加等[251][253] - 2023年前九个月总营业成本为55443.1万美元，较2022年减少19333万美元，降幅25.9%[251] - 销售和营销费用为892.4万美元，较2022年减少441.2万美元，降幅33.1%，主要因相关活动成本、员工薪酬和咨询服务费用降低[251][258] - 一般及行政费用为4588.2万美元，较2022年减少16663.8万美元，降幅78.4%，主要因员工薪酬和专业服务费用降低[251][262] - 激励薪酬结算收益为1862.2万美元，主要因用RSU奖励取代应计管理层展期对价[264] - 其他费用为3488万美元，较2022年增加956.8万美元，增幅37.8%，主要因或有对价负债公允价值变动收益减少、债务清偿损失等[251][266] - 净亏损为6244.1万美元，较2022年减少20129.7万美元，降幅76.3%[251] 收入净留存率情况 - 截至2023年9月30日和2022年9月30日，公司收入净留存率分别为91.1%和118.3%[271] 毛利润与毛利率情况 - 2023年和2022年第三季度GAAP毛利润分别为1336.1万美元和658.8万美元，毛利率分别为7.8%和3.6%；前九个月GAAP毛利润分别为3448.5万美元和1827.1万美元，毛利率分别为6.5%和3.6%[275] - 2023年和2022年第三季度调整后毛利润分别为1985万美元和1412.9万美元，调整后毛利率分别为11.6%和7.6%；前九个月调整后毛利润分别为5394万美元和3991.8万美元，调整后毛利率分别为10.2%和7.8%[275] 净亏损与调整后EBITDA情况 - 2023年和2022年第三季度净亏损分别为3017.3万美元和2.11125亿美元，净亏损占总收入的百分比分别为 - 17.6%和 - 114.1%；前九个月净亏损分别为6244.1万美元和2.63738亿美元，净亏损占总收入的百分比分别为 - 11.9%和 - 51.8%[281] - 2023年和2022年第三季度调整后EBITDA分别为 - 891.5万美元和 - 2107万美元，调整后EBITDA占总收入的百分比分别为 - 5.2%和 - 11.4%；前九个月调整后EBITDA分别为 - 3256.4万美元和 - 5631.3万美元，调整后EBITDA占总收入的百分比分别为 - 6.2%和 - 11.1%[281] 公司流动性情况 - 公司主要的流动性来源为信贷安排借款、股权发行所得、认股权证行使所得和经营活动产生的现金[285] - 截至2023年9月30日的三个月和九个月，以及自公司成立以来的每个财年，公司经营亏损且经营活动产生负现金流，同时有负营运资金和股东赤字[287] - 为解决流动性需求，公司在截至2023年9月30日的九个月内达成多项融资安排，并对部分债务进行了修改和转换[288] - 公司认为2023年前九个月融资安排所得、成本削减计划、手头现金和其他经营现金流预计能满足未来12个月已知的流动性需求，但不保证成本削减计划能成功实施，未来可能需筹集更多资金[289] 非经常性合并交易费用 - 非经常性合并交易费用主要包括3170万美元管理奖金、4760万美元合并协议下的管理滚动对价应计额和120万美元相关工资税费用[281] 现金流量情况 - 2023年前9个月经营活动净现金使用量降至6660万美元，较2022年减少4630万美元[291][293] - 2023年前9个月投资活动净现金使用量降至80万美元，较2022年减少6910万美元[291][293] - 2023年前9个月融资活动提供净现金7070万美元，2022年为1.767亿美元[291][294] 税收应收协议情况 - 公司需按税收应收协议向TRA持有人支付实现的税收节省的85%，自身受益15%[296] - 公司可能需根据税收应收协议进行重大付款[329] 债务清偿与协议修订 - 2023年6月7日，公司全额预付循环信贷安排借款4860万美元并终止该安排，产生260万美元债务清偿损失[303] - 2023年6月7日，公司全额预付定期贷款借款4050万美元并终止该安排，产生250万美元债务清偿损失[304] - 2023年6月7日，次级定期贷款协议修订，利率从14%变为15%，其中11%现金支付，4%实物支付[305] 股权转换情况 - 2023年前9个月，Yorkville投资者将420万美元本金和10万美元应计利息转换为A类普通股[306] - 2023年2月2日，公司发行本金300万美元的Rodina票据，年利率16%，2023年6月20日将其转换为A类普通股结算[311] 信贷协议签订情况 - 2023年6月7日，公司签订最高9000万美元的循环信贷协议，截至2023年9月30日，已借款6550万美元，可用额度140万美元，利率为SOFR加4.25%（符合条件为3.95%）[313] - 2023年6月7日，公司签订7500万美元定期贷款协议，截至2023年9月30日，适用利率16.8%，还款需支付12%本金的费用，贷款人有权将未偿本金转换为A类普通股[315] 股权出售协议情况 - 2022年8月31日，公司与Yorkville投资者签订协议，有权出售最高2亿美元A类普通股，2023年8月18日终止该协议，期间未出售股份[320] 认股权证发行情况 - 2022年11月30日，公司发行YA认股权证，行权价0.0008美元/股，对应2000万美元A类普通股，获约600万美元收益，截至2023年9月30日未行权[321] 股权发行情况 - 2023年5月，公司与投资者签订股权协议，6月20日以2370万美元总价发行A类普通股[322] 软件服务订阅协议情况 - 截至2023年9月30日，公司与PIPE投资者的软件服务订阅协议要求到2024年10月支付总计2350万美元，其中1980万美元需在2024年9月30日前支付[326] - 公司与PIPE投资者修订软件服务订阅协议，可自行选择以现金或A类普通股结算2023年10月至2024年6月到期的1600万美元费用[327] - 2023年10月2日，公司通过发行A类普通股结算了截至2023年9月30日三个月内产生的380万美元软件服务订阅费[328] 财务报表编制相关 - 公司编制合并财务报表需进行估计和假设，实际结果可能与估计不同[330] 前瞻性陈述相关 - 本季度报告包含前瞻性陈述，实际结果可能因多种因素与陈述存在重大差异[334] 报告公司信息披露相关 - 公司作为较小报告公司，无需提供市场风险的定量和定性披露信息[336]