公司收购情况 - 2021年第二季度收购KB，拓展至肯塔基州中部和东部新市场[31] - 2022年第一季度收购CB，巩固路易斯维尔市场份额，拓展至周边地区，增强财富管理能力[32] - 2022年3月7日收购后，公司成为三家非合并特拉华信托子公司的100%继任所有者[144] - 2022年收购后，公司获得Landmark Financial Advisors, LLC 60%的权益并将其合并，2022年12月31日出售部分权益，产生87万美元税前损失，该业务2022年为公司带来48.3万美元净收入[145][146] - 2022年3月7日公司完成对CB的收购，收购时CB资产13.4亿美元、贷款6.32亿美元、投资证券2.47亿美元、存款11.2亿美元，总收购对价1.68亿美元，记录商誉6700万美元，产生合并相关费用1950万美元，处置LFA部分权益税前损失87万美元，冲减商誉850万美元，截至2022年12月31日与CB收购相关的商誉降至5800万美元[151][152][153] - 2021年5月31日公司完成对KB的收购，收购时KB资产12.7亿美元、贷款7.55亿美元、投资证券3.96亿美元、存款10.4亿美元，总收购对价2.33亿美元，记录商誉1.23亿美元，产生合并相关费用1810万美元[155][156] - CB收购使收购日贷款损失准备增加1400万美元，其中1000万美元归因于收购的PCD贷款组合，440万美元为收购的非PCD组合的信贷损失准备费用[154] - KB收购使收购日贷款损失准备增加1400万美元，其中700万美元归因于收购的PCD贷款组合，740万美元为收购的非PCD组合的信贷损失准备费用[157] 效率比率情况 - 2022、2021和2020年效率比率（FTE）分别为59.30%、59.94%和54.06%，2022和2021年比率升高归因于并购相关费用[34] - 2022、2021和2020年调整后效率比率（FTE）分别为53.62%、51.77%和52.42%[35] - 2022年公司效率比率（FTE）为59.30%，调整后效率比率为53.62%，均与2021年有变化[188][189] 员工情况 - 截至2022年12月31日，银行有1040名全职等效员工[37] - 约67%的员工位于肯塔基州路易斯维尔，22%、6%和5%分别位于肯塔基州中部、印第安纳州印第安纳波利斯和俄亥俄州辛辛那提[37] 公司荣誉与报告发布 - 2022年11月，公司被《美国银行家》评为“最佳工作银行”之一[39] - 2022年第四季度，公司发布首份环境、社会和治理（ESG）企业责任报告[40] 公司发展历程 - 2012年，公司管理层选择成为金融控股公司（FHC）[48] 银行存款保险与资本要求 - FDIC为银行存款提供每位储户最高25万美元的保险[47] - 银行需满足6.5%的一级普通股风险资本比率、8.0%的一级风险资本比率、10.0%的总风险资本比率和5.0%的一级杠杆比率才可被认定为资本充足[55] - 为避免资本分配限制，公司和银行需持有2.5%的资本留存缓冲，截至2022年12月31日，包含该缓冲的充足资本最低要求为一级普通股风险资本比率7.0%、一级风险资本比率8.5%、总风险资本比率10.5%[56] - 截至2022年12月31日，公司超过资本充足和避免资本留存缓冲限制的要求[57] 利率情况 - 2022年初联邦基金目标利率区间为0.00% - 0.25%，全年累计加息425个基点，年末区间为4.25% - 4.50%，最优惠利率为7.50%[68] - 2022年联邦基金目标利率（FFTR）总共上调425个基点，从年初的0.00% - 0.25%升至年末的4.25% - 4.50%，优惠利率从年初的3.25%升至年末的7.50%[219] 业务收入占比 - 财富管理与信托业务收入约占非利息收入的41%[78] 公司资产情况 - 截至2022年12月31日，公司商誉达1.94亿美元[83] - 截至2022年12月31日，公司无形资产为2500万美元[84] - 截至2022年12月31日，公司递延所得税资产总计5400万美元[85] - 截至2022年12月31日，公司资产负债表上记录的商誉达1.94亿美元，其中与2022年CB收购相关的商誉6700万美元，与2021年KB收购相关的商誉1.23亿美元[168] 法规合规情况 - 2021年11月通过的规则要求银行控股公司和州成员银行在重大计算机安全事件发生后36小时内通知美联储，规则于2022年4月1日生效，公司在2022年5月1日前达标[60] 公司风险情况 - 公司投资证券公允价值受多种不可控因素影响，减值可能对财务状况和经营成果产生不利影响[80][81] - 公司与FNMA和FHLMC有重要业务关系，其运营变化可能影响公司房贷业务[88][89] - 房贷业务衍生品使公司面临利率和交易对手风险，可能影响财务状况和经营成果[90] - 行业减少或取消存款账户费用的趋势，可能使公司存款相关非利息收入下降[95] - 收购可能因资产质量、整合困难等问题影响公司业务和财务状况[97][98] - 公司面临来自银行、信用社、非传统金融服务提供商等的激烈竞争[100] - 公司依赖吸引和留住合格员工，劳动力市场变化带来挑战[102] - 公司面临流动性风险，依赖存款等资金来源，大额商业存款变动影响大[104][105] - 公司运营依赖基础设施，其中断可能对业务和财务状况产生重大不利影响[111] - 公司受联邦、州和地方法律法规监管，法规变化或不合规可能影响财务状况和经营成果[118][119] - 公司面临ESG相关监管、合规成本增加及股价波动等风险[124][125][126][127] 公司分行与股东情况 - 截至2022年12月31日，公司拥有52家分行，其中7家位于租赁土地上，同时租赁21家分行，共73个银行网点，42个位于路易斯维尔，19个位于肯塔基州中部，7个位于辛辛那提，5个位于印第安纳波利斯[130] - 截至2022年12月31日，公司约有2200名在册股东，约12300名以代名人或“街道”名义持股的实益拥有人[133] 公司股票交易与回购情况 - 公司普通股在纳斯达克交易，代码为SYBT[133] - 2022年10 - 12月，公司共回购16415股普通股，平均价格为77.21美元，仍有741196股可根据计划回购[134] - 2019年5月22日，公司董事会批准一项回购100万股（约占当时总流通普通股4%）的计划，该计划于2021年延期，将于2023年5月到期，截至目前约741000股仍可回购[135] 公司股息情况 - 2023年2月22日，董事会宣布每股普通股季度现金股息为0.29美元[135] 子公司情况 - 子公司Captive是内华达州的 captive 保险公司，若年保费不超过245万美元，仅对投资收入征税[143] 公司财务关键指标变化 - 2022年、2021年和2020年公司归属于股东的净利润分别为9297.2万美元、7464.5万美元和5886.9万美元，同比分别增长25%和27%[171] - 2022年、2021年和2020年公司摊薄后每股收益分别为3.21美元、2.97美元和2.59美元，同比分别增长8%和15%[171] - 2022年公司总营收3.234亿美元，超过2021年的2.374亿美元；净利润9300万美元，摊薄后每股收益3.21美元，均超过2021年水平[173][174] - 2022年净利息收入FTE达2.343亿美元，较上一年增加6280万美元，增幅37%，净息差（NIM）增加13个基点至3.35%[180] - 2022年总贷款增加10.4亿美元，增幅25%，主要源于CB收购新增6.32亿美元贷款及有机贷款组合强劲增长[181] - 2022年信用损失拨备总额为1030万美元，而2021年为负拨备75.3万美元[182] - 2022年12月31日贷款的ACL与总贷款比率为1.41%，高于2021年的1.29%[184] - 2022年总存款增加6.04亿美元，增幅10%，CB收购新增约11.2亿美元存款，排除收购活动，年末存款余额下降[185] - 2022年非利息收入增加2330万美元，增幅35%，除抵押贷款银行业务外，各非利息收入流均显著增长[186] - 2022年非利息支出增加4950万美元，增幅35%，出售LFA部分权益产生87万美元税前损失[187] - 2022年总股东权益与总资产比率为10.14%，总权益增至7.6亿美元，受股票发行、净收入等因素影响[190] - 2022年净利息收入为233,383千美元，较2021年的171,074千美元增长36%；FTE净利息收入为234,267千美元，较2021年的171,508千美元增长37%[215] - 2022年净利息利差（FTE）为3.21%，较2021年的3.16%增加5个基点；净利息收益率（FTE）为3.35%，较2021年的3.22%增加13个基点[215] - 2022年平均生息资产为6,987,365千美元，较2021年的5,318,968千美元增长31%；平均付息负债为4,538,911千美元，较2021年的3,391,709千美元增长34%[215] - 与2021年同期相比，2022年存款利息支出增加1080万美元[222] - 与2021年同期相比，2022年平均生息资产增长16.7亿美元（31%），平均付息负债增长11.5亿美元（34%）[223] - 2022年、2021年和2020年参与贷款的出售部分分别为500万美元、500万美元和800万美元，这些贷款不计入净利息收益率和利差分析[216] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年公司贷款生产创纪录，推动传统投资组合增长5.29亿美元（不包括PPP），截至2022年12月31日总贷款达52.1亿美元[175] - 截至2022年12月31日，WM&T管理资产总额65.9亿美元，较上年增加17.8亿美元，其中约26.5亿美元通过CB收购增加，但市场下跌部分抵消了有机和收购相关的增长[176] - 截至2022年12月31日，公司贷款组合约71%为固定利率贷款，29%为浮动利率贷款[217] 公司未来挑战与机遇 - 2023年公司面临通胀、利率上升、存款迁移、贷款增长等挑战，同时重视收购关系发展和WM&T业务增长[205][206][207][208][209][210] - 金融机构减少或取消某些存款账户费用，对公司未来存款相关非利息收入增长构成挑战[211] - 技术进步为公司提供新产品和交付渠道机会，公司需审慎投资技术并管理相关风险[212]