财务业绩 - 公司2024年第一季度净利润为3,646千美元[7] - 公司2024年第一季度总收入为18,560千美元[7] - 公司2024年第一季度净利息收入为10,936千美元[7] - 公司2024年第一季度信用损失准备回拨为22千美元[7] - 公司2024年第一季度非利息收入为2,178千美元[7] - 公司2024年第一季度非利息支出为8,819千美元[7] - 公司2024年第一季度每股收益为0.68美元[7] - 2024年第一季度营业收入为18,560千美元，较上年同期增长13.4%[7] - 2024年第一季度净利润为3,646千美元，较上年同期下降37.1%[7] - 2024年第一季度拨备回收22千美元，较上年同期减少91.1%[7] - 2024年第一季度非利息收入为2,178千美元，较上年同期下降4.3%[7] - 2024年第一季度非利息支出为8,819千美元，较上年同期下降0.5%[7] 资产负债情况 - 公司2024年3月31日股东权益总额为152,577千美元[9] - 2024年3月31日贷款余额为1,524,000千美元，较2023年12月31日增加2.4%[7] - 2024年3月31日存款余额为1,806,000千美元，较2023年12月31日增加1.2%[7] - 2024年3月31日不良资产率为0.45%，较2023年12月31日下降0.05个百分点[7] - 2024年3月31日拨备覆盖率为1.32%，较2023年12月31日下降0.03个百分点[7] - 2024年3月31日资本充足率为12.5%，较2023年12月31日下降0.2个百分点[7,8,9] 会计政策变更 - 公司于2024年1月1日采用了新的会计准则ASU 2023-02，该准则对公司的合并财务报表没有重大影响[16] - 公司将于2026年1月1日开始执行SEC关于气候相关信息披露的新规定[18] 证券投资 - 公司的证券投资组合主要由固定利率工具组成，其价格与利率呈反向变动[23] - 公司定期审查证券投资的未实现亏损和预期收回的现金流，认为目前的减值属于暂时性的，未发生信用损失[25] - 公司持有的受限制证券总额为620万美元和840万美元[28] - 公司2024年第一季度出售了总账面价值3960万美元的可供出售证券,产生了4千美元的税前亏损[27] - 公司持有的证券投资中,2024年3月31日有3.345亿美元或279只个别证券处于未实现亏损状态[20] - 公司认为证券投资中的未实现亏损属于暂时性的,不存在信用损失,并有能力持有至到期或价值恢复[25] 贷款组合 - 公司的贷款组合包括商业贷款、房地产建设和土地贷款、1-4家庭住宅抵押贷款、商业抵押贷款和消费贷款[29] - 公司的贷款减值准备余额为828.9万美元和839.5万美元[29] - 公司在业务合并中收购的贷款以收购日的公允价值记录在合并资产负债表上[32] - 截至2024年3月31日，公司贷款组合中90天及以上逾期仍在计息的贷款为876,000美元[33] - 截至2024年3月31日,公司无需计提减值准备的不良贷款余额为2,178,000美元[33] - 公司采用贴现现金流和剩余期限两种方法估算贷款减值准备[36][37][41] - 公司使用最差情况经济预测来计算最大损失率,确保与预期损失率的对称性[44][45][46][47][48] - 公司采用记分卡方法评估贷款组合的定性因素,以弥补量化模型的局限性[49][50][51][52] - 公司对不良贷款单独评估,但截至2024年3月31日未计提任何专项减值准备[53][54] - 政府担保贷款的增加是减值准备变动的主要原因[55] - 截至2024年3月31日,公司贷款组合的减值准备余额为8,289,000美元[56] - 2024年第一季度,公司计提贷款减值准备11,000美元,收回未使用承诺减值准备33,000美元[57] - 公司贷款组合中不良贷款总额为33,371千美元[59] - 公司1-4家庭住宅抵押贷款总额为316,502千美元[60] - 公司商业抵押贷款总额为558,779千美元[61] - 公司于2023年12月31日的贷款组合中,商业贷款中有903千美元为次级贷款[63] - 公司于2023年12月31日的贷款组合中,房地产建筑和土地贷款中有1,396千美元为次级贷款[63] - 公司于2023年12月31日的贷款组合中,1-4家庭住宅抵押贷款中有3,835千美元为次级贷款[63] - 公司于2023年12月31日的贷款组合中,商业抵押贷款中有10,736千美元为次级贷款[63] 商誉和无形资产 - 公司于2024年3月31日的商誉账面价值为7,800千美元[69] - 公司于2024年3月31日的其他无形资产账面价值为4,750千美元[70] 租赁 - 公司于2024年3月31日的租赁负债为6,451千美元,使用权资产为6,652千美元[73] 股权激励计划 - 公司2022年6月23日股东大会批准了2022年股票激励计划，最多可发行15万股[75] - 2022年股票激励计划中，股票期权的行权价格不得低于授予日公司股票的公允价值[76] - 截至2024年3月31日，2022年股票激励计划下共有11,800份期权授予，44,212份限制性股票授予[77] - 截至2024年3月31日，公司共有181,101份期权未行权，其中128,417份已可行权[78,79] - 公司在2024年第一季度授予了25,280份限制性股票，相关费用为171,000美元[79] 公允价值计量 - 公司持有的可供出售证券主要包括政府债券、机构债券、抵押贷款支持证券和公司债券等，均采用第二层级公允价值计量[85,86] - 公司在2023年12月31日和2024年3月31日均未持有任何第三层级公允价值计量的资产[86] - 公司在2023年12月31日持有461,000美元的单项评估贷款，采用第三层级公允价值计量，折现率为20%[87,88] - 公司使用退出价格概念计算非经常性公允价值计量的金融工具的公允价值[89] 衍生工具和套期会计 - 公司使用衍生金融工具主要是为了管理与利率变化相关的风险[92] - 公司指定某些利率掉期为合格的现金流量套期工具[92] - 公司于2023年第一季度清算了一项现金流量套期头寸并获得479,000美元的收益[93] 股票回购 - 公司于2023年第二季度批准了一项回购计划,最多回购5%的已发行普通股[103] - 公司于2024年第一季度回购了874股,平均价格为29.60美元[104] - 截至2024年5月14日,公司累计回购20,350股股票,平均价格为27.42美元[104] 业务出售 - 公司于2024年4月1日出售了Masonry Capital Management, LLC的会员权益给公司的一名高管[13] - 公司于2024年4月1日出售了Masonry Capital Management, LLC的全部权益[100][102] - 出售Masonry Capital Management, LLC后,公司将在未来6年内获得一定的年度收益分成[100] 分部信息 - 公司的三个可报告分部分别为银行业务、VNB信托与遗产服务、Masonry Capital[97-99] - 2024年第一季度,银行业务分部实现净利润3,689,000美元[101]