公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年6月30日，公司总资产为15.29967亿美元，较2022年12月31日的13.05584亿美元有所增长[20] - 截至2023年6月30日，公司总负债为8.51328亿美元，较2022年12月31日的5.85641亿美元有所增长[20] - 2023年第二季度，公司收入为3.04579亿美元，较2022年同期的3.10348亿美元略有下降[23] - 2023年上半年，公司收入为5.61433亿美元，较2022年同期的5.57608亿美元略有增长[23] - 2023年第二季度，公司净亏损为564.2万美元，而2022年同期净利润为994.6万美元[23] - 2023年上半年，公司净亏损为4925.4万美元，较2022年同期的4599.2万美元有所扩大[23] - 2023年第二季度，归属于A类普通股股东的净亏损为312.1万美元，而2022年同期净利润为504.2万美元[23] - 2023年上半年，归属于A类普通股股东的净亏损为2691.3万美元，较2022年同期的2303.9万美元有所扩大[23] - 2023年第二季度，公司综合亏损为567.1万美元，而2022年同期综合收益为880.4万美元[25] - 2023年上半年，公司综合亏损为5025.3万美元，较2022年同期的4671万美元有所扩大[25] - 2023年上半年净亏损4925.4万美元，2022年同期为4599.2万美元[28] - 2023年上半年经营活动提供的净现金为30906.6万美元，2022年同期为35122万美元[28] - 2023年上半年投资活动使用的净现金为773.9万美元，2022年同期为9201.8万美元[28] - 2023年上半年融资活动使用的净现金为1902.4万美元，2022年同期为1879.3万美元[28] - 2023年上半年现金、现金等价物和受限现金净增加28183.7万美元，2022年同期为24024.9万美元[28] - 2023年上半年末现金、现金等价物和受限现金为60149.7万美元，2022年同期为75938.5万美元[28] - 2023年上半年支付的所得税净额为169.4万美元，2022年同期为4.5万美元[31] - 2023年上半年支付的利息为130.9万美元，2022年同期为79.1万美元[31] - 2023年上半年支付的经营租赁负债为310.5万美元，2022年同期为705.5万美元[31] - 截至2023年6月30日，公司总权益（赤字）为40202.6万美元[34] - 2023年Q2和H1归属于A类普通股股东的基本净亏损分别为312.1万美元和2691.3万美元，2022年同期净利润分别为504.2万美元和亏损2303.9万美元[113] - 2023年Q2和H1计算A类普通股每股净亏损的基本加权平均流通股数分别为24108.6万股和23901.8万股，2022年同期分别为21773万股和21634万股[113] - 2023年Q2和H1被排除在A类普通股稀释每股净亏损计算之外的潜在稀释证券分别为22800.1万股和22800.1万股，2022年同期分别为22159.5万股和23421.5万股[117] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司需汇出的酒店和销售税分别为3010万美元和1790万美元[124] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，与估计税款相关的应计义务分别为1120万美元和1180万美元[125] - 2023年Q2营收3.04579亿美元，2022年同期为3.10348亿美元，同比下降2%；2023年上半年营收5.61433亿美元，2022年同期为5.57608亿美元，同比增长1%[145][147] - 2023年Q2运营成本和费用为3.12925亿美元，2022年同期为3.40644亿美元；2023年上半年为6.1604亿美元，2022年同期为6.43309亿美元[145] - 2023年Q2运营亏损834.6万美元，2022年同期为3029.6万美元；2023年上半年运营亏损5460.7万美元，2022年同期为8570.1万美元[145] - 2023年Q2净亏损564.2万美元，2022年同期净利润994.6万美元；2023年上半年净亏损4925.4万美元，2022年同期为4599.2万美元[145] - 2023年Q2成本收入比为47%，2022年同期为49%；2023年上半年为47%，2022年同期为49%[146][154] - 2023年Q2成本收入减少1000万美元，降幅7%，主要因房地产经纪服务成本减少520万美元、家政人员相关费用减少220万美元和支付处理成本减少220万美元[154][155] - 2023年上半年成本收入减少760万美元，降幅3%，主要因房地产经纪服务成本减少790万美元和社区及业主协会住宅管理服务成本减少290万美元，部分被家庭护理解决方案和家居用品费用增加340万美元抵消[154][156] - 2023年Q2运营与支持成本增加170万美元，增幅3%，主要因设施相关费用增加160万美元；上半年增加320万美元，增幅3%，主要因设施相关费用增加240万美元[160][161] - 2023年Q2技术与开发费用减少90万美元，降幅5%，主要因软件许可和维护成本减少60万美元；上半年减少420万美元，降幅12%，主要因人员相关费用减少260万美元和软件许可与维护成本减少170万美元[164][166] - 2023年Q2销售与营销费用减少580万美元，降幅9%，主要因人员相关费用减少600万美元和业主与品牌广告减少190万美元，部分被支付给分销合作伙伴的上市费用增加170万美元抵消；上半年减少800万美元，降幅7%，主要因人员相关费用减少1170万美元和业主与品牌广告减少250万美元，部分被支付给分销合作伙伴的上市费用增加580万美元抵消[169][170] - 2023年Q2一般与行政费用减少1290万美元，降幅44%，主要因人员相关费用减少460万美元、专业服务费用减少200万美元和其他费用减少540万美元；上半年减少1040万美元，降幅20%，主要因人员相关费用减少620万美元、专业服务费用减少320万美元和设施相关费用减少130万美元[173][174] - 2023年Q2折旧费用减少100万美元，降幅15%，因资本支出减少；上半年减少90万美元，降幅8%，因资本支出减少[178][181] - 2023年Q2无形资产摊销增加120万美元，增幅8%，因2022年6月30日后增加了投资组合；上半年增加60万美元，增幅2%，因2022年6月30日后增加了投资组合[180][181] - 2023年Q2利息收入增加170万美元，增幅420%，主要因2023年利率高于2022年且更多现金等价物投入货币市场基金；上半年增加323万美元，增幅733%[183][185] - 2023年Q2利息费用减少20万美元，降幅21%；上半年减少3.9万美元，降幅3%[183][186] - 2023年Q2其他收入净额减少3906万美元，降幅96%；上半年减少3775万美元，降幅91%[183] - 2023年第二季度其他收入净额减少3910万美元，降幅96%；上半年减少3770万美元，降幅91%[187][191] - 2023年上半年利息收入增加320万美元，主要因利率上升及更多现金投入货币市场基金[188] - 2023年上半年利息支出略有增加[190] - 2023年第二季度GBV降至6.223亿美元，降幅8%；上半年降至11.437亿美元，降幅2%，主要因客户需求降低[196][199] - 2023年第二季度售出间夜数增至170万，增幅3%；上半年增至310万，增幅4%，主要因平台房源增加[196][202][203] - 2023年第二季度每间夜GBV降至368美元，降幅10%；上半年降至366美元，降幅6%，主要因客户需求降低[196][204][205] - 2023年第二季度调整后EBITDA为1610万美元，上年同期亏损250万美元；调整后EBITDA占收入比例为5%，上年同期为 - 1%[209] - 2023年上半年调整后EBITDA为410万美元，上年同期亏损2470万美元；调整后EBITDA占收入比例为1%，上年同期为 - 4%[210] 各业务线数据关键指标变化 - 2023年第一季度和第二季度，度假租赁平台业务三个月收入为297,110,000美元，六个月收入为545,337,000美元；其他服务业务三个月收入为7,469,000美元，六个月收入为16,096,000美元；总收入三个月为304,579,000美元，六个月为561,433,000美元。2022年对应数据分别为：度假租赁平台业务三个月297,199,000美元、六个月533,582,000美元；其他服务业务三个月13,149,000美元、六个月24,026,000美元；总收入三个月310,348,000美元、六个月557,608,000美元[50] - 公司在2023年第二季度基本完成房地产经纪服务的缩减，该业务在2023年Q2和上半年的总收入中占比均不到1%[149] 公司会计政策与估计相关 - 2023财年公司采用了FASB于2022年9月发布的ASU No. 2022 - 04，新披露要求于2023年1月1日生效，滚动披露要求将于2024年1月1日生效，采用该准则对公司财务报表及相关披露无重大影响[46][48] - 公司未发现近期会计公告会对财务状况、经营成果或现金流产生重大影响[49] - 公司是新兴成长型公司，2022年1月1日起不可撤销地选择不使用延长过渡期来遵守新的或修订的会计准则[43] - 编制合并财务报表需管理层进行估计和假设，包括财产设备和无形资产使用寿命等，实际结果可能与估计有重大差异[44] 公司业务模式与季节性 - 公司业务通过Vacasa Holdings LLC及其子公司开展，总部位于俄勒冈州波特兰，主要从度假租赁佣金和相关费用中获取收入[40] - 公司业务具有季节性，通常第二和第三季度营收较高，运营和支持成本也会增加[141] 公司特定项目财务数据变化 - 未来住宿信用负债余额：2022年12月31日为336.9万美元，2023年6月30日为113.2万美元[53] - 取得合同的资本化成本：2023年6月30日为3150万美元，2022年12月31日为2640万美元；2023年上半年摊销380万美元，2022年上半年摊销260万美元[56] - 应收账款的信用损失准备：2023年6月30日为1130万美元，2022年12月31日为1120万美元；2023年上半年确认信用损失费用180万美元，2022年上半年为310万美元[57] - 2023年上半年完成一项投资组合交易，总对价为30万美元[59] - 计量期间调整使商誉减少250万美元，无形资产增加240万美元[60] - G类普通股：2022年12月31日余额为507.7万美元，2023年上半年公允价值变动减少336.4万美元，6月30日余额为171.3万美元[68] - 2023年3月31日止三个月，使用权资产减值420万美元[69] - 2023年6月30日，物业和设备净值为6209.9万美元，2022年12月31日为6554.3万美元[73] - 2023年6月30日，无形资产净值为18650万美元，2022年12月31日为21485.1万美元；2023年6月30日商誉余额为58294.2万美元[74][75][78] - 2023年6月30日，应计费用和其他流动负债为6891.3万美元，2022年12月31日为8583.3万美元；债务总额为158万美元，2022年12月31日为487.3万美元[80][82] - 截至2023年6月30日，保险保费融资未偿还余额为160万美元，加权平均年利率为5.46%，还款期至2023年11月[83] - 2021年10月公司签订信贷协议，提供1.05亿美元的高级有担保循环信贷额度，其中信用证子额度为4000万美元[85] - 2023年6月修订信贷协议，将基于LIBOR的参考利率选项替换为基于调整后期限担保隔夜融资利率（SOFR）的参考利率选项[86] - 截至2023年6月30日和2022年12月31日，循环信贷额度下无未偿还借款；2023年6月30日，已开具2340万美元信用证，可用借款额度为8160万美元[92] - 2023年第二季度公司有效税率为税前亏损的8%，2022年同期为0%；2023年前六个月有效税率为税前亏损的2%，与2022年同期持平[95] - 截至2023年6月30日，受限股票单位（RSU）未确认补偿费用为2190万美元，预计在2.8年的加权平均期间内确认[