财务数据关键指标变化 - 收入和利润（同比环比） - 2024年3月31日止三个月平台促成GMV达609亿美元，同比增长23%[25][34][38] - 2024年3月31日止三个月公司总收入为19亿美元，同比增长23%[26] - 2024年3月31日止三个月订阅解决方案收入占总收入27%（2023年同期为25%），达5.11亿美元，同比增长34%[27][28] - 2024年3月31日止三个月商户解决方案收入占总收入73%（2023年同期为75%），达14亿美元，同比增长20%[29] - 截至2024年3月31日，MRR总计1.51亿美元，较2023年3月31日增长32%[28][34][35] - 2024年第一季度总营收18.61亿美元，较2023年的15.08亿美元增长23%，其中订阅解决方案营收5.11亿美元（+34%），商户解决方案营收13.5亿美元（+20%）[47][49] - 2024年第一季度毛利润9.57亿美元，较2023年的7.17亿美元增长33%，占总营收比例从48%提升至51%[56] - 2024年第一季度总营收18.61亿美元，较2023年的15.08亿美元增长23%，其中订阅解决方案营收5.11亿美元（+34%），商户解决方案营收13.5亿美元（+20%）[47][49] - 2024年第一季度运营收入8600万美元，2023年同期亏损1.93亿美元；净亏损2.73亿美元，2023年同期净利润6800万美元[47] - 2024年第一季度Shopify Payments促成的GMV为362亿美元，渗透率60%，较2023年同期的275亿美元（渗透率56%）增加87亿美元，增长32%[51] - 2024年第一季度订阅解决方案收入为5.11亿美元，商户解决方案收入为13.5亿美元，总计18.61亿美元[67] - 按上一年有效汇率计算，2024年第一季度收入为18.61亿美元，2023年同期为15.08亿美元；运营费用报告金额为8.71亿美元，按上一年汇率计算为8.78亿美元[95] - 若外币兑美元升值10%，2024年第一季度收入将增至18.98亿美元，成本增至9.22亿美元，运营费用增至8.98亿美元，运营收益降至7800万美元[98] 财务数据关键指标变化 - 成本和费用（同比环比） - 2024年第一季度总营收成本9.04亿美元，较2023年的7.91亿美元增长14%，其中订阅解决方案成本9500万美元（+13%），商户解决方案成本8.09亿美元（+14%）[47][53] - 2024年第一季度销售和营销费用3.61亿美元，较2023年的2.87亿美元增长26%，主要因在线营销、线下营销和联盟伙伴计划支出增加[59] - 2024年第一季度研发费用3.35亿美元，较2023年的4.58亿美元下降27%，主要因员工相关成本减少1.27亿美元[60] - 2024年第一季度一般及行政费用为1.24亿美元，较2023年同期的1.23亿美元增长1%，占总收入的比例从8%降至7%[61] - 2024年第一季度交易和贷款损失为5100万美元，较2023年同期的4200万美元增长21%，占总收入的比例均为3%，主要因贷款服务损失增加900万美元[62] - 2024年第一季度其他（费用）收入净额为亏损3.42亿美元，2023年同期为收入2.69亿美元，无有意义的同比变化[63] - 2024年第一季度所得税拨备为1700万美元，2023年同期为800万美元，主要是由于北美以外地区的盈利[65] - 2024年第一季度总运营费用为8.71亿美元，较2023年同期的7.73亿美元有所增加，运营收入为8600万美元[67] 各条业务线表现 - 公司软件可让商家在超12个销售渠道展示、管理、营销和销售产品，超90%商家将店铺连接到两个或以上渠道[14] - 公司软件提供单一集成、易用的后端，商家可通过支持超20种语言的仪表盘管理业务和买家[15] - 截至2024年3月31日，Shopify应用商店有超13000个应用[24] - 订阅解决方案营收增长主要因MRR增长，源于使用平台的商户数量增加和部分订阅计划价格上调[50] - 商户解决方案营收增长主要因Shopify Payments收入增加，得益于渗透率和使用平台商户数量提升[51] - 总毛利率提升主要因2023年第二季度出售物流业务，排除相关成本和无形资产摊销[56][58] - 截至2024年3月31日的八个季度中，订阅解决方案收入占比在23%-28%之间波动，商户解决方案收入占比在72%-77%之间波动[71] - 截至2024年3月31日的八个季度中，订阅解决方案的收入成本占比在5%-7%之间波动，商户解决方案的收入成本占比在42%-49%之间波动[71] 管理层讨论和指引 - 公司预计将继续与Flexport合作优化物流服务，为商家开发履约服务[6] - 公司期望利用数据为商家服务，同时确保隐私、安全和合规[7] - 公司认为随着商家解决方案的增长，整体毛利率可能下降，商家解决方案成本会随交易量增加[7] - 公司预计商家解决方案的增长会使业务季节性更明显，历史业绩或不能预示未来表现[7] - 公司计划继续投资业务以推动未来增长[7] - 公司预计运营费用会增加，但最终占总收入的百分比会下降[7] - 公司认为有足够流动性满足未来12个月的财务义务[7] - 公司认为其业务可能在未来变得更具季节性，历史业务模式可能无法可靠预测未来表现[71][72][73] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司呈现2024年第一季度和2023年同期的运营结果、现金流及截至2024年3月31日的财务状况[1] - 2019年公司成为碳中和公司，并自2019年起每年承诺至少投入500万美元用于可持续发展基金[22][23] - 2022年与多方合作推出Frontier，合作方增加4个新买家，承诺至2030年底购买超10亿美元的碳清除量[23] - 2023年第二季度研发费用中包含1.64亿美元的加速股票薪酬费用，第三和第二季度销售和营销费用中分别包含100万美元和400万美元的加速股票薪酬费用[69] - 2022年第三季度，公司产生了9700万美元的法律事务相关费用[70] - 2023年第二季度，公司因裁员产生了1.48亿美元的遣散相关成本，其中销售和营销为2800万美元、研发为1.02亿美元、一般及行政为1800万美元；2022年第三季度，遣散相关成本为3000万美元，其中销售和营销为1100万美元、研发为800万美元、一般及行政为1100万美元[70] - 2023年第三季度和2022年第四季度，公司使用权资产和租赁改良相关的减值成本分别为3800万美元和8400万美元[70] - 公司通过出售股权证券和票据融资约78亿美元[80] - 截至2024年3月31日，不包括当前递延收入的营运资金为58亿美元[81] - 2024年4月，公司向私人公司投资了1.01亿美元[82] - 截至2024年3月31日，现金、现金等价物和有价证券从2023年12月31日的50亿美元增加1.69亿美元至52亿美元[82] - 2024年第一季度，经营活动提供净现金2.38亿美元，2023年同期为1亿美元；投资活动使用净现金2700万美元，2023年同期为1900万美元；融资活动提供净现金300万美元，2023年同期为600万美元[84] - 2024年第一季度，投资活动使用现金主要包括3000万美元用于贷款购买和发放、600万美元用于购买物业和设备，有价证券到期收回1000万美元[87] - 2024年第一季度，融资活动提供现金源于股票期权行权发行A类次级投票股和B类受限多投票股所得款项[88] - 截至2024年3月31日，公司的股权和其他投资总计40亿美元，包括对上市公司和私营公司的投资以及权益法投资[99] - 截至2024年3月31日，公司现金管理计划中的现金、现金等价物和有价证券总计52亿美元[101] - 2020年9月，公司发行本金总额9.2亿美元的票据，固定年利率为0.125%，票据公允价值受利率和A类次级投票股价格波动影响[103] - 公司持有私营公司的可转换票据，按公允价值计量，公允价值变动计入净损益[104] - 截至2024年3月31日，公司为Shopify Capital向加拿大出口发展公司购买保险，多数未偿还贷款和商户现金预支的毛余额得到覆盖[105] - 公司面临通胀风险，成本若受通胀压力，可能无法通过提价完全抵消，且商户受通胀影响可能冲击公司GMV [106] - 本季度公司财务报告内部控制无重大变化[108] - 截至2024年5月2日，有1,209,425,431股A类附属投票股发行并流通[109] - 截至2024年5月2日，有79,258,749股B类受限投票股发行并流通[110] - 截至2024年5月2日，有1股创始人股份发行并流通[110] - 截至2024年5月2日，公司第四修订和重述激励股票期权计划下有399,770份已授予且可行权的期权[110] - 截至2024年5月2日，公司修订和重述股票期权计划下有14,593,446份期权，其中7,585,283份已授予[110] - 截至2024年5月2日，Deliverr, Inc 2017股票期权和授予计划下有109,414份期权，其中37,166份已授予[110] - 截至2024年5月2日，公司修订和重述长期激励计划下有5,376,772份受限股票单位和13,999份递延股票单位[111]