财务表现 - CrowdStrike在第二财季的调整后每股收益为1.04美元，总收入为9.639亿美元，超出市场预期[3] - 公司第二财季的营收同比增长32%，达到18.9亿美元，主要来自订阅相关收入[4] - 第二财季的净利润为4700万美元，同比增长5.5倍，年初至今的净利润为8980万美元，同比增长10倍[5] - 自由现金流在第二财季达到2.73亿美元，同比增长44%，自由现金流利润率为28%，同比增长2个百分点[6] 年度经常性收入（ARR） - CrowdStrike的年度经常性收入（ARR）在第二财季达到创纪录的38.7亿美元，同比增长32%[4] - 公司在云安全、身份安全和LogScale下一代SIEM（威胁检测）等产品领域表现强劲[4] 财务展望 - CrowdStrike对2025财年的非GAAP每股收益预期调整为3.61-3.65美元，较之前的3.93-4.03美元下调9%[8] - 2025财年的收入预期调整为38.9-39亿美元，较之前的39.8-40亿美元下调2%[8] - 公司表示7月的IT故障对收入和利润的影响有限，仅向客户提供了6000万美元的信用额度[8] 估值与市场表现 - CrowdStrike的股价自8月初以来反弹了约30%，但仍低于一年前近400美元的高点[9] - 公司目前的市销率为13.2倍，低于其三年平均市销率14.1倍[9] - 预计公司未来一年的收入将达到48亿美元，同比增长23%，基于18-19倍的市销率，内在价值估计在353-373美元之间，潜在上涨空间至少36%[9] 行业与竞争 - CrowdStrike的竞争对手包括Zscaler、Datadog和Cloudflare，这些公司的市销率均低于CrowdStrike[9] - 公司在获取新客户和扩展ARR方面取得了快速进展[9]