核心观点 - CleanSpark公司完成了6.5亿美元的可转换高级债券发行，并进行了股票回购和 capped call 交易，以减少潜在的股票稀释和现金支付[1][3][4][5] 债券发行 - 公司完成了6.5亿美元的可转换高级债券发行，债券期限至2030年，票面利率为0.00%[1] - 债券发行包括初始购买者全额行使购买额外债券的选项，额外发行了1亿美元债券[1] 股票回购 - 公司回购了1176万股普通股，耗资约1.45亿美元，这些股票将从公司的流通股中移除[4][5] Capped Call 交易 - 公司与多家交易对手签订了 capped call 交易，cap 价格为每股24.66美元，比2024年12月12日的收盘价溢价100%[3] - Capped call 交易旨在减少债券转换时的股票稀释，并抵消公司可能需要支付的超过债券本金的现金[3] 资金用途 - 公司计划使用债券发行的净收益约6.336亿美元，其中约9040万美元用于支付 capped call 交易成本，1.45亿美元用于股票回购，剩余资金将用于偿还 Coinbase 的信贷额度、资本支出、潜在收购和一般公司用途[5] 管理层评论 - CEO Zach Bradford 表示，此次发行将完全资助公司达到50 EH/s 以上的增长，并允许公司继续将挖矿所得的比特币添加到资产负债表中[5] - Bradford 还提到，此次发行提供了股东对近期股票数量的更大透明度，公司目前没有计划进行新的股权或股权相关发行[5] 股票稀释 - 如果公司选择以现金结算债券转换的本金，并以股票结算剩余部分，且转换不涉及赎回通知或特定公司事件，公司将不需要发行额外股票（净额计算后），直到其普通股价格超过33.67美元[4] 公司介绍 - CleanSpark 是一家市场领先的纯比特币矿工，拥有并运营美国各地的矿场，利用全球竞争力的能源价格[8]