行业现状 - 货运需求疲软 供应链压力持续影响行业 飓风导致的供应链中断加剧了延误并减少了运力 影响了货运价格和物流 [1] - 司机短缺是卡车运输行业面临的主要挑战 随着老司机退休 卡车运输公司难以招聘到司机 因为这份工作对年轻一代缺乏吸引力 [4] 公司表现 - 公司2024年卡车运输服务(TTS)板块的预期下调 预计TTS卡车增长率将下降8-6% 此前预期为下降6-3% [2] - 高运营成本损害了公司的盈利能力 2024年第三季度 劳动力成本占总运营费用的34.6% 达到2.583亿美元 燃料成本为6480万美元 [3] - 公司股价在过去一年下跌15.5% 而行业整体下跌5.6% [4] - 公司第四季度和2024年全年盈利预期在过去90天内被下调 第四季度盈利预计同比下降43.6% 2024年全年盈利预计同比下降64.8% [7][8] - 公司目前Zacks评级为4(卖出) 价值评分为D 显示其吸引力不足 [9] 行业对比 - C H Robinson Worldwide(CHRW)和Wabtec Corporation(WAB)是Zacks运输板块中评级较好的股票 均获得Zacks评级2(买入) [10] - CHRW在过去四个季度中有三个季度盈利超出预期 平均超出10.29% 2024年盈利预期在过去90天内上调6.4% 预计2024年盈利增长率为33.3% 今年以来股价上涨21.6% [11] - WAB在过去四个季度中有三个季度盈利超出预期 平均超出9.46% 2024年盈利预期在过去90天内上调2.5% 预计2024年盈利增长率为28.55% 今年以来股价上涨49.4% [12]