文章核心观点 - LPL Financial 2024年第四季度业绩超预期，盘后股价上涨近1%，全年业绩也表现良好，但面临费用上升和资本市场不确定性等挑战 [1][8] LPL Financial业绩情况 第四季度业绩 - 调整后每股收益4.25美元，远超Zacks共识预期的3.92美元，同比增长21.1% [1] - 考虑非经常性项目后，净利润2.704亿美元，合每股3.59美元，高于上年同期的2.176亿美元或每股2.85美元 [2] - 总净收入35.1亿美元，同比增长32.9%，超过Zacks共识预期的33.5亿美元 [4] - 总费用增至31.7亿美元，增长34.9%，除其他费用外所有成本组件均增加 [4] - 经纪和咨询资产达1.7407万亿美元，增长28.6%，净新增资产1573亿美元，高于上年同期的247亿美元 [5] - 客户现金余额同比增长14.3%至551亿美元 [5] 全年业绩 - 调整后每股收益16.51美元，同比增长5%，超过Zacks共识预期的16.17美元 [3] - 净利润（GAAP）10.6亿美元，2023年为10.7亿美元 [3] - 全年净收入123.9亿美元，同比增长23.2%，超过Zacks共识预期的121.3亿美元 [4] LPL Financial财务状况 - 截至2024年12月31日，总资产133.2亿美元，环比增长11.5% [6] - 现金及现金等价物9.671亿美元，低于14.7亿美元 [6] - 股东权益29.3亿美元，环比增长5.7% [6] LPL Financial股份回购情况 - 第四季度回购了价值1亿美元的股票 [7] - 计划在2025年第一季度再回购价值1亿美元的股票 [7] LPL Financial前景分析 - 招聘工作和顾问生产力将助力咨询收入，战略收购和强大资产负债表将支撑财务状况 [8] - 费用上升和资本市场不确定性可能对佣金收入产生不利影响 [8] 同行公司业绩情况 嘉信理财（Charles Schwab） - 2024年第四季度调整后每股收益1.01美元，超过Zacks共识预期的0.90美元，同比增长49% [10] - 业绩受益于资产管理业务的稳健表现、净利息收入增加、无费用减免、GAAP费用降低和经纪账户数量增加 [10] 盈透证券集团（Interactive Brokers Group） - 2024年第四季度调整后每股收益2.03美元，超过Zacks共识预期的1.86美元，同比增长33.6% [11] - 业绩得益于收入增加、客户账户增长和日均创收交易增加，但费用上升对业绩有一定影响 [11]