文章核心观点 公司拒绝Steel Connect以每股10.18美元现金收购其流通股的非约束性提议 董事会认为该提议低估公司业务及为股东创造未来风险调整后价值的潜力 [1][2] 拒绝提议原因 - 提议未对Arcadia业务好转及长期价值创造潜力给予股东补偿 Arcadia召回前总裁重新聚焦核心业务 有望参与南加州社区重建 [2] - 提议未对DynaEnergetics业务周期性改善及2024年加强业务的积极举措给予股东补偿 该公司自动化及产品改进将在2025年上半年显效 并受益于行业环境改善 [2] - Steel Connect多次试图推进自身利益而损害公司股东利益 其此前提议将破坏公司股东价值 使自身获得控制权却不支付适当溢价 [2] - 公司业务正在企稳 正在进行CEO招聘 价值创造路径渐明 第四季度销售和调整后EBITDA预计超指引范围上限 提议低估公司及未来价值创造前景 [2] - Steel Connect从最初每股16.50美元收购提议到最新每股10.18美元提议 多次表明其未与公司真诚沟通 且未向董事会提交可行提议 [2] 公司业务情况 - 公司是创新型轻资产制造企业 旗下业务包括建筑产品供应商Arcadia、服务全球能源行业的DynaEnergetics和服务全球工业基础设施及运输行业的NobelClad [5] 公司顾问情况 - 美银证券担任公司财务顾问 Womble Bond Dickinson（美国）有限责任合伙公司和Richards, Layton & Finger, P.A.担任法律顾问 Sodali & Co.担任战略股东顾问 Gagnier Communications LLC担任战略传播顾问 [4] 联系方式 - 投资者联系公司投资者关系副总裁Geoff High 电话303 - 604 - 3924 [7] - 媒体联系Gagnier Communications的Riyaz Lalani或Dan Gagnier 电话416 - 305 - 1459 邮箱DMCGLOBAL@GAGNIERFC.COM [7]