文章核心观点 - Invitation Homes公司有望受益于优质单户租赁单元组合、轻资产模式、技术应用及稳健财务策略，但面临部分市场租赁单元供应增加和高利息费用问题 [1][2] 支持Invitation Homes股票因素 - 公司目标是高增长市场的填充区域，与顶级建筑商合作采用轻资产模式，以增值平台和最小资本投入提升盈利能力 [3] - 公司通过ProCare应用利用技术举措和流程改进，提升客户体验和利润率，有望增加净营业收入和长期盈利能力 [4] - 公司专注战略重点，截至2024年9月30日有20.3亿美元流动性，总债务91亿美元，净债务/TTM调整后EBITDA为5.4倍 [5] 不利Invitation Homes股票因素 - 公司运营的多个市场新交付量高，吸引租户困难，如坦帕、奥兰多、达拉斯和凤凰城等地面临供应压力、吸收缓慢和租金下降问题 [6] - 尽管美联储2024年下半年宣布降息，但利率仍高，公司债务负担重，过去三个月股价下跌4.8%，行业下跌5.7% [7] 可考虑的股票 - 房地产投资信托行业中SL Green Realty和Welltower排名较好，目前均为Zacks Rank 2（买入） [9] - Zacks对SL Green Realty 2025年每股FFO共识估计为5.52美元，同比增长9.7% [9] - Zacks对Welltower 2025年每股FFO共识估计为4.86美元，较上年增长12.5% [10]