文章核心观点 - 公司与亚马逊云服务达成战略伙伴关系，过去一年股价表现出色，虽面临海上风电业务挑战和估值溢价问题，但销售和盈利预期乐观，投资者需综合考虑后决策 [1][4][23] 合作情况 - 公司与亚马逊云服务签署战略伙伴协议，将为其数据中心扩张提供电气化解决方案，包括变电站连接、可再生能源合作和发电设备 [1] - 合作加强公司在可持续能源解决方案领域的市场地位，巩固其在不断演变的能源格局中的增长潜力 [2][3] 股价表现 - 过去一年公司股价飙升92.9%，跑赢Zacks替代能源行业41.8%的涨幅、Zacks石油能源板块2.6%的跌幅以及标准普尔500指数12.4%的涨幅 [4] - 其他行业参与者如Talen Energy Corporation、Constellation Energy Corporation和Bloom Energy过去一年股价分别飙升119.6%、95.9%和20.1% [5] 股价上涨原因 - 公司通过多个合作伙伴关系、对可再生能源项目的大力投资以及现有业务的提升，不断扩大其在全球清洁能源市场的影响力 [6] - 2025年2月公司宣布为1.2吉瓦的太阳能发电厂项目提供先进太阳能技术，其核业务与英国核能公司签署谅解备忘录推进小型模块化反应堆开发 [7] - 2025年1月公司承诺投资2000万美元开发下一代HA燃气轮机维修技术，2024年12月获得德国波罗的海2吉瓦高压直流输电系统项目 [8] 未来增长潜力 - 预计到2027年全球电力消费将以每年近4%的速度增长，有利于公司电网解决方案和电力转换业务的长期收入 [11] - 公司H级燃气轮机技术已积累超300万商业运营小时，随着更多HA涡轮机投入使用，将增强公司在可再生发电行业的实力，提升运营业绩 [12][13] - Zacks对公司长期（三到五年）盈利增长的共识估计为18% [13] 业绩预估 - Zacks对公司2025年和2026年销售额的共识估计分别同比增长5.4%和9.2%，年度盈利估计也有类似改善 [15] - 过去60天Zacks对公司2025年和2026年每股收益的共识估计分别上升1.8%和11.4%，显示分析师对该股信心增强 [15] 面临风险 - 海上风电行业面临材料成本上升和供应链挑战，导致多个项目取消，公司作为风力涡轮机制造商，其海上风电业务面临产品和项目成本压力 [18][19] 估值情况 - 公司未来12个月的市盈率为36.40倍，高于同行平均的16.76倍，意味着投资者需为公司预期盈利增长支付更高价格 [21] 投资建议 - 考虑到公司估值溢价和风电市场挑战，有意投资的投资者应等待更好的切入点；已投资的投资者可继续持有，因其销售预期乐观、过去一年股价回报可观且盈利估计上调 [23]