文章核心观点 - 公司表现良好，全球生活方式业务、轻资本收费业务增长、稳健资本管理、良好估值和有效资本配置等因素有利于其业绩，高资本回报率和良好增长预期带来显著增长机会 [16] 公司估值 - 公司股价较Zacks多线保险行业有折让，其远期市净率为2.14倍，低于行业平均的2.52倍、金融板块的4.06倍和Zacks标准普尔500综合指数的7.98倍，价值评分为B [1] - EverQuote公司股价倍数高于行业平均，Axis Capital Holdings和Old Republic International公司股价有折让 [3] 公司规模与交易情况 - 公司市值为107.9亿美元，过去三个月平均成交量为40万股 [2] 公司股价表现 - 过去一年公司股价上涨17.7%，跑赢行业的6.7%、金融板块的15.6%和Zacks标准普尔500综合指数的9.1% [4] - 周二收盘价为212.60美元，高于50日和200日简单移动平均线的208.31美元和195.82美元，显示出强劲上升势头 [7] 公司增长预期 - Zacks对公司2025年营收的共识预期为125.2亿美元，同比增长4.7% [8] - 2026年每股收益和营收共识预期较2024年分别增长18.1%和4.3% [8][10] - 过去五年公司盈利增长16.6%，优于行业平均的9.9% [10] 公司资本回报 - 过去12个月公司净资产收益率为17.2%，优于行业平均的14.3% [11] - 过去12个月公司投资资本回报率为11.1%，优于行业平均的2%，且过去几个季度呈上升趋势 [12] 影响公司的因素 - 公司专注发展轻资本收费业务，占部门营收的52%，管理层预计长期贡献将实现两位数增长 [13] - 全球住房业务因房主业务表现改善和更高的贷款抵押净保费收入而有望取得更好业绩，全球生活方式业务将受互联生活和全球汽车业务增长推动 [13] - 公司专注提升互联生活平台，推出创新产品和服务并建立新合作关系，预计长期将使该业务利润率翻倍至8% [14] - 过去几年公司投资收入增加，固定到期证券收益率上升将使其受益 [14] 公司财富分配 - 2024年11月公司董事会批准现金股息提高11%，已连续20个季度提高股息 [15] - 目前公司股票回购授权剩余3.51亿美元，2025年预计回购2 - 3亿美元，具体取决于并购及市场等情况 [15]