文章核心观点 - 长期投资者可考虑在高股息股票接近52周低点时买入，有望获得高股息和未来估值上升收益，Target、PepsiCo和Stanley Black & Decker三只股息之王股票当前估值低值得买入 [1][3] 各公司情况 Target - 近年因通胀消费者削减非必需消费，连续两个财年销售额下降，截至2月1日财年收入略降不到1%至不到1070亿美元 [4] - 利润仍强劲，派息率约50%，股息收益率4.3%，五年内季度股息提高70%，连续53年提高股息 [5] - 过去五年股价仅上涨2%，交易价格为过去12个月收益的12倍，接近52周低点103.46美元，消费者情绪和非必需消费改善前回报可能不佳，但长期持有是不错选择 [6] PepsiCo - 股息连续增长53年，今年初股息提高7%，当前股息收益率3.7%，超标普500指数平均收益率1.4%两倍多 [7] - 2024年销售额919亿美元与上年持平，受GLP - 1减肥药物流行影响，消费者寻求更健康选择，本周宣布20亿美元收购Poppi品牌 [8] - 过去12个月股价下跌8%，接近52周低点141.51美元，交易价格为过去12个月收益的22倍，现在是买入好时机 [9] Stanley Black & Decker - 股息连续增长57年，季度股息记录是纽约证券交易所工业公司中最长的，当前股息收益率超4% [10] - 因经济条件恶化消费者削减开支，销售连续两年下降，正削减成本、提高利润率和减少债务，年末长期债务达56亿美元 [11][12] - 过去一年因重组和减值费用，过去12个月收益倍数达43，但分析师预计远期市盈率仅15，接近52周低点77.70美元，长期持有是被低估的投资 [13]