文章核心观点 - 过去一年Palantir Technologies股价上涨255%市值达约2000亿美元 华尔街分析师预计AMD和Uber明年市值将超过它 并分析了两家公司情况 [1] 分组1：Advanced Micro Devices - 为数据中心、客户端、视频游戏主机和嵌入式处理器四个关键终端市场设计芯片 近年来在客户端和数据中心CPU市场份额持续增加 但在GPU和AI加速器市场未能从英伟达夺取份额 [2] - 第四季度财报显示总营收增长24%至76亿美元 非GAAP净收入增长42%至每股摊薄收益1.09美元 但数据中心销售未达预期 [3] - CEO称数据中心AI销售将从2024年的50亿美元增至未来数年的数百亿美元 分析师认为其股价未反映长期增长潜力 [3] - 华尔街预计2025年公司收益增长40% 目前市盈率32倍显得便宜 [4] - 若2025年下半年数据中心GPU收入加速增长 股价可能上涨52% 建议耐心投资者此时建小仓位 [5] - Argus Research的Jim Kelleher设定12个月目标价为每股160美元 意味着较当前约105美元股价上涨52% 市值达2600亿美元 [6] 分组2：Uber Technologies - 是出行和食品配送服务领域的领导者 在美国运营最大的拼车平台和第二大餐厅食品配送服务 在其他多个国家也有领先地位 [7] - 竞争优势在于通过同一平台提供出行和配送服务实现交叉销售带来成本效益 且规模增强了网络效应 用户使用频率增加 [8] - 第四季度营收增长20%至120亿美元 出行和配送业务销售强劲 两个业务板块抽成率提高 调整后EBITDA增长44%至18亿美元 [9] - CEO称自动驾驶技术对拼车平台是1万亿美元的机会 Uber凭借规模优势能为合作伙伴提供最低运营成本 [10] - 管理层预计未来三年调整后EBITDA复合年增长率在30%多至40% 目前市盈率17倍显得便宜 若与Waymo合作继续扩大 股价明年可能上涨55% 建议耐心投资者买入 [11] - Evercore的Mark Mahaney设定12个月目标价为每股115美元 意味着较当前74美元股价上涨55% 市值达2400亿美元 [6]