文章核心观点 - PVH公司2024财年第四季度业绩预计同比下滑 但PVH+计划或提供缓冲 其股票估值有吸引力 同时给出其他可能实现盈利超预期的公司 [1][8][10] PVH公司第四季度业绩预期 - 预计3月31日盘后公布的2024财年第四季度营收为23亿美元 同比下降6.1% 每股收益为3.19美元 同比下降14.3% 过去30天共识预期稳定 [1] - 上一季度盈利超预期16.1% 过去四个季度平均盈利超预期17.3% [2] 影响PVH公司第四季度业绩的因素 - 经营环境挑战包括日历变化致损失第53周 传统品牌业务销售下滑 原材料成本上升和汇率逆风 [3] - 批发渠道承压 零售环境促销多 货运成本上升 均对盈利产生压力 [4] - 管理层预计第四季度营收同比下降6 - 7% 运营利润率收缩200个基点至10% [5] - 预计毛利率下降近200个基点 调整后每股收益为3.05 - 3.20美元 [6] - 批发业务收入预计中个位数下降 欧洲业务预计高个位数下降 汤米·希尔费格和卡尔文·克莱因销售额预计分别下降1.4%和3.2% [7] PVH公司积极因素 - PVH+计划旨在加速增长 加强核心优势 连接品牌与消费者 或为季度业绩提供缓冲 [8] PVH公司股票预测 - Zacks模型未明确预测其本季度盈利超预期 公司收益预期偏差为 - 0.56% Zacks排名为4（卖出） [9] PVH公司估值情况 - 股票估值有吸引力 远期12个月市盈率为5.43 低于五年中值9.21倍和行业平均12.02倍 [10] 其他可能盈利超预期的公司 - 实耐宝公司收益预期偏差为 + 0.09% Zacks排名为3 预计2025财年第一季度营收增长1.4% 每股收益增长1.5% [11] - Planet Fitness收益预期偏差为 + 0.73% Zacks排名为3 预计2025财年第一季度营收增长16.2% 每股收益增长15.1% [12][13] - 罗杰斯通信公司收益预期偏差为 + 5.56% Zacks排名为3 预计2025财年第一季度营收下降5.7% 每股收益下降1.4% [14][15]