文章核心观点 - 特朗普政府关税公告引发市场恐慌，人工智能股票受冲击，但从长期看亚马逊和谷歌母公司Alphabet两只股票因云计算增长潜力值得投资 [1][2][3] 市场现状 - 特朗普政府关税公告引发市场恐慌和担忧，投资者从风险股票转向保守投资，人工智能股票受重创 [1] 推荐股票 - 分析师认为亚马逊和Alphabet两只股票未来五年价格将大幅上涨，因其受益于即将到来的人工智能巨大需求 [2][3] 短期不利因素 - 亚马逊是电商龙头，大量商品从中国采购，且小额免税政策结束，可能导致商品价格上涨，消费者支出减少 [3][4] - Alphabet约四分之三收入来自广告服务，经济衰退或不景气时企业会削减广告支出，若关税引发衰退，其收入可能下降 [5] 云计算行业前景 - 云计算提供商是人工智能建设的大受益者，企业倾向于在云服务器上运行人工智能工作负载，且云服务可灵活调整使用量、避免单点故障和减少维护成本 [7][8] - 2024年云计算市场规模约7520亿美元，预计到2030年将增长至2.39万亿美元 [9] 公司云计算业务情况 - 亚马逊的亚马逊网络服务（AWS）是云计算市场份额领导者，2024年AWS占亚马逊营收17%，但贡献了58%的运营利润，若电商业务受挫，AWS可弥补损失 [7][10][11] - 谷歌云在Alphabet中利润贡献不如AWS在亚马逊，但它是Alphabet增长最快的业务，第四季度营收增长30%，占比约12%，若广告业务放缓，其占比可能增加 [12][13] - 谷歌云运营利润率有提升空间，第四季度为17.5%，低于AWS的37%，未来有望成为Alphabet的重要力量 [13] 投资建议 - 鉴于云计算行业的增长趋势和两家公司应对关税影响的能力，分析师认为现在是买入这两只股票的好时机，但需持有五年以获得最大收益 [14]