文章核心观点 - 帝亚吉欧公司股价面临阻力位，呈下行趋势，近期表现不佳，受多种因素影响，但公司正采取战略举措，长期有增长潜力，目前评级为持有；同时推荐了另外三只表现良好的股票 [1][15][16] 帝亚吉欧股价表现 - 公司股价低于200日和50日简单移动平均线，呈看跌趋势，当前股价107.57美元，低于200日SMA的120.9美元和50日SMA的108.52美元 [1] - 过去三个月，公司股价下跌8.3%，而行业增长11.5%，表现逊于行业 [2] 股价下跌原因 - 关键市场销量疲软，2025财年上半年净销售额同比下降0.6%，受宏观经济、通胀和消费者情绪影响 [4] - 北美、欧洲和拉丁美洲及加勒比地区因消费者谨慎，总销量下降0.2%，有机销量持平，三地分别下降3.4%、2.8%和2.3% [7] - 高间接成本、外汇波动影响盈利能力，有机营业利润降低、营业利润率收缩，引发投资者担忧 [8] - 亚太地区表现疲软，2025财年上半年净销售额下降4%，有机净销售额同比下降2.6% [9] - 美国对加拿大和墨西哥商品加征25%关税，影响公司生产和供应链，增加成本和不确定性 [10][11] 盈利预测修订 - 过去30天，Zacks对帝亚吉欧2025和2026财年每股收益共识估计分别下降0.5%和1.5% [12] - 2025财年，Zacks对公司销售额共识估计同比下降6.5%，每股收益估计同比下降7% [12] 战略举措 - 公司受益于价格/组合改善，2025财年上半年有机净销售额同比增长1%，管理层期望通过提高生产力和定价抵消成本通胀 [13] - 公司完善20亿美元生产力计划，平衡成本节约和战略再投资，尤其在营销和品牌推广方面 [14] 其他推荐股票 - Primo Brands Corporation专注健康饮品，目前Zacks评级为强力买入，当前财年销售额和每股收益预计分别增长146.9%和57.4%，过去四个季度平均盈利惊喜为7.2% [17][18] - Molson Coors Beverage Company拥有多元化品牌组合，Zacks评级为强力买入，当前财年每股收益预计增长6.7%，过去四个季度平均盈利惊喜为18.1% [18][19] - United Natural Foods, Inc.主要从事食品分销，Zacks评级为买入，当前财年销售额和收益预计分别增长1.9%和485.7%，过去四个季度平均盈利惊喜为408.7% [19][20]