文章核心观点 - 目标公司股票近期跌至多年低点，具有一定投资吸引力，但受关税担忧影响可能有更好买入机会 [1][15] 销售前景与市销率估值 - 公司近年销售增长放缓，2026财年营收预计增长1%，2027财年预计再增长3%至1107.1亿美元，较2023财年的1091.2亿美元仅增长1% [4] - 公司与Shopify合作拓展第三方市场和在线销售，以与沃尔玛和亚马逊竞争 [5] - 公司市销率处于十年低点，为0.4倍，低于行业平均的0.5倍和沃尔玛的1倍 [5] 市盈率估值与每股收益前景 - 公司市盈率为10.6倍，远低于行业平均的19.8倍和沃尔玛的34.1倍，处于十年低点 [7] - 公司2026财年净利润预计增长超1%，2027财年预计再增长7%至每股9.62美元，较2023财年的每股6.02美元增长59% [8] 技术分析 - 技术交易者关注公司股票能否收复50日简单移动平均线（当前为113美元）以实现反弹 [11] 可靠的股息 - 公司是股息之王，连续54年提高股息，派息率为51%，股息安全且有提升空间 [12] - 公司股息收益率为4.59%，高于沃尔玛的1.05%、行业平均的1.23%和标准普尔500指数的1.35% [12][15] - 公司过去五年年化股息增长率为14.51%，过去五年股息增加次数为5次 [15] 结论与最终想法 - 公司股票目前评级为Zacks Rank 3（持有），对长期投资者有吸引力，但关税担忧可能带来更好买入机会 [15]