市场表现 - A股三大股指集体低开，沪指跌0.34%，创业板指跌0.12% [1] - 盘面上，PEEK材料、粮食概念、汽车拆解概念等板块跌幅居前 [1] 中信证券观点 - 5月A股将继续呈现风偏回暖、主题轮动的特征，以低机构持仓的主题型交易机会为主 [1] - 预计中美经济在二季度尾声可能会面临新的变数 [1] - 配置建议聚焦三大趋势：中国自主科技能力提升、欧洲重建自主防务及能源基建资源储备、中国完善社会保障激发内需潜力 [1] 中信建投观点 - 一揽子金融政策发布有利于改善经济预期，银行板块处于"政策强预期，基本面弱现实"背景 [2] - 期待金融政策带动经济复苏，推动银行基本面实质性改善 [2] - 继续看好以国有大行为代表的股息率策略，安全边际进一步提升 [2]