股价表现 - 西方石油公司(OXY)股价在过去两个月上涨18.8%，超过行业12.2%的涨幅[1] - 同期康菲石油(COP)和赫斯公司(HES)分别上涨9.6%和9.8%[2] - 公司股价位于50日简单移动平均线(SMA)上方，显示看涨趋势[5] 竞争优势 - 公司在二叠纪盆地拥有强势地位，控制非常规区域150万英亩和常规区域140万英亩[13] - 战略收购CrownRock资产提升产量并降低运营成本[10] - 2025年计划在二叠纪盆地投资35-37亿美元[13] 产量与财务目标 - 2025年总产量预计为139-144万桶油当量/日，其中二叠纪盆地占76-78.6万桶/日[12] - 已完成45亿美元短期债务削减目标，计划在2027年中前进一步降低债务[11] - 公司拥有超过十年的高回报钻井库存[12] 盈利表现 - 过去四个季度平均盈利超预期24.34%[16] - 2025年和2026年每股收益共识预期在过去60天分别下调26.09%和27.17%[19] - 同行康菲石油同期每股收益预期下调18.93%和25.4%[20] 估值指标 - 公司EV/EBITDA TTM为5.11倍，高于行业平均4.85倍[21] - 康菲石油和赫斯公司EV/EBITDA分别为5.27倍和7.7倍[23] - 公司ROE为16.6%，略低于行业平均16.89%[25] 运营风险 - 公司未实施商品对冲策略，易受价格波动影响[15] - 商品价格大幅下跌可能对财务表现产生负面影响[15]