电子行业整体业绩趋势 - 2025年二季度以来电子行业整体业绩延续正常需求下的增长趋势 [1] - 预计算力相关下游需求强劲 [1] - 整体海外算力链表现强于国产算力链 [1] 细分领域需求表现 - B端服务器、光储、家电及工控自动化需求持续强劲 [1] - 预计带动相关模拟、功率和成熟制程产业链表现较好 [1] - 景气度有望延续 [1] - 消费电子二季度为传统淡季，需求保持平稳 [1] - 部分受益份额提升及创新升级的公司业绩较好 [1] 自主可控产业链进展 - 国产化稳步推进 [1] - 预计未来先进逻辑订单逐步落地 [1] - 存储订单保持平稳 [1] - 行业并购整合趋势明确 [1] 预计表现亮眼的细分板块 - 算力相关PCB龙头 [1] - 模拟龙头 [1] - 存储龙头 [1] - 设备龙头 [1] - 光学龙头 [1] - 部分SoC公司 [1] - CIS龙头 [1]