Titan Pharmaceuticals Announces $600,000 Private Placement of Convertible Preferred Stock
文章核心观点 Titan Pharmaceuticals完成向Blue Harbour Asset Management的私募融资,出售新指定的C系列可转换优先股[1] 交易详情 - 公司与Blue Harbour达成证券购买协议,完成私募发行新指定的C系列可转换优先股 [1] - Blue Harbour以60万美元总价购买60000股优先股,转换价格为每股3.40美元 [1] 转换限制 - 优先股授权证书含有益所有权转换“限制器”,防止Blue Harbour在未获股东批准情况下,收购纳斯达克规则允许的最大比例普通股或公司已发行普通股的19.99%(以较低者为准) [2] 注册情况 - 本次交易股份未涉及公开发行,未根据1933年《证券法》注册,依据Regulation S进行 [3] - 公司与Blue Harbour同时签订注册权协议,公司同意在特定事件发生时提供某些注册权,相关信息可在提交给美国证券交易委员会的8 - K文件中查看 [3] 财务顾问 - ARC Group Ltd.担任公司此次私募的唯一财务顾问 [4]