人工智能投资趋势 - 人工智能投资持续火热 企业计划在数据中心投入创纪录资金以支持不断增长的AI工作负载 [1] - 数据中心投资热潮中 英伟达、博通和台积电成为主要受益者 [1] 英伟达(NVDA) - 占据数据中心GPU市场约90%份额 其GPU技术及配套软件处于行业领先地位 [4] - 前瞻市盈率37倍 低于去年下半年的45倍 显示股价仍有上升空间 [5] - 被视作兼具短期投资价值和长期持有潜力的优质标的 [7] 博通(AVGO) - 通过连接交换机业务与英伟达GPU形成互补 同时合作开发定制化AI加速器XPU [8] - XPU在特定任务场景下性能超越GPU 且成本更具优势 [9] - AI业务收入预计从2024财年122亿美元跃升至2027财年600-900亿美元 [10] 台积电(TSM) - 全球芯片制造龙头 为英伟达/博通等企业代工 拥有行业领先的制程技术和良品率 [11] - 投资165亿美元扩建美国亚利桑那州工厂 缓解地缘政治担忧 [12] - 管理层预计未来五年营收复合年增长率接近20% [13][14]