公司基本面 - 当前股价为111 13美元 较前一日下跌1 07美元 跌幅0 95% 52周价格区间为97 80美元至126 34美元 [1] - 股息收益率为3 56% 市盈率为14 74倍 目标价为125 40美元 [1] - 公司现金流稳健 资本回报和增长计划持续 计划启动至少10个新项目 预计今年增加30亿美元利润 [2] 运营与项目 - 公司通过重新定位 提高产量和改善运营质量 在油价下跌背景下仍保持强劲现金流 [1] - 重点项目位于Permian Guyana和Indonesia 预计明年利润将进一步增长 [2] - 公司打破行业趋势 确认2025年将继续维持股票回购步伐 而同行如Chevron已减少或暂停回购 [8] 潜在催化剂 - 即将公布的仲裁结果可能显著提升股价 若胜诉将获得Guyana区块优先权 进一步增加石油产量 [3][4] - Q2财报可能成为股价推动因素 尽管分析师预计收入下降14% 但经济数据和消费习惯显示公司可能超预期 [6] - 技术面显示价格自2022年以来在110美元获得持续支撑 长期均线有望推动价格上涨 年内可能测试区间顶部阻力 [12] 资本回报 - 资本回报包括股息和回购 股息收益率约3 5% 回购规模约占市值1% [9] - Q1资本回报超过净收入 但充足现金流和自由现金流可维持资产负债表健康 [9] - 机构持股比例超过60% 且呈季度增长趋势 为长期上涨提供支撑 [11] 市场预期 - 分析师共识评级为"适度买入" 目标价中点125 50美元 隐含13 2%上涨空间 [5][7] - 目标价125 50美元与现有交易区间顶部重合 可能成为关键转折点 [5] - 机构和分析师的累积支持显示价格有望随时间推移上涨 [12]