人工智能超级周期 - 人工智能将成为带动中国未来15-20年快速增长的核心要素 类比房地产和移动互联网的超级周期特征 [1] - 新一代人工智能具备反思 决策 执行能力 其引发的产业革命将影响未来30-50年发展 [1] - 当前技术焦点正从信息智能(大语言模型)转向具身大模型 后者需深度融合现实世界理解 [1] 创业赛道格局演变 - 具身智能领域出现人才逆向流动现象 创业者正从大企业回流至初创公司 [1] - ToC市场60%份额被互联网巨头占据 剩余40%集中在元宇宙与虚拟资产生成领域 [2] - 超级应用的出现需依赖新终端设备成熟 参考移动互联网发展需3-5年培育期 [2] 技术发展路径 - AI终端终极形态可能是智能眼镜 需整合视觉 听觉 语言等多模态交互能力 [2] - 具身智能技术范式尚未收敛 涉及强化学习 模仿学习等8种并行技术路线 [2] - 当前创业公司多聚焦运动控制(小脑) 大模型将补足决策推理(大脑)能力短板 [3] 行业挑战与复杂度 - 具身智能操作复杂度远超无人驾驶 需解决复杂场景下的多任务协同问题 [3] - 端到端方案在无人驾驶领域仅实现L2/L3级别 尚未突破L4技术瓶颈 [3] - 预计未来2-3年可能出现具身智能的"ChatGPT时刻" 标志技术范式确立 [2]