电力设备 - AIDC配套及出口板块情绪回暖，高景气延续 [1][2] - 高压设备预计下半年将释放大量订单 [2] - 1-6月电力变压器出口增速40%+，出口、高压设备及网外抢装将带来积极影响 [1][2] 锂电 - 碳酸锂停产信息敏感度降低，美国政策博弈仍重 [1][2] - 下半年需求仍超预期，推荐Q2业绩稳健或Q3有催化标的 [2] 光储 - 多晶硅价格受成本端支撑明确，产能整合后控产是盈利向上核心矛盾 [1][2] - OBBB法案落地后美国储能需求恢复，全年需求可能超预期 [2] 风电 - 市场显著低估风机价格改善带来的盈利弹性，重点推荐主机、海风环节 [1][2] - 板块表现低迷，适合低位布局 [2] 氢能 - 远景零碳氢氨项目完成全球首次100%绿色电力制备船用氨燃料加注 [2] - 国内初步形成"绿醇"、"绿氨"生产加注能力，行业需求待放量 [2] 机器人 - WAIC结束后板块回调，建议关注资金实力强、海外布局企业及自动化Demo落地领先的供应商 [3]