公司盈利预测调整 - 高盛上调古茗2023年净利润预测9% 同时上调2024年盈利预测4% 反映新产品表现稳健及品牌投资持续发力 [1] - 蜜雪集团2023年净利润预测上调1% 主要受益于食品配送补贴提振持续时间超预期 [1] 目标价与评级变动 - 古茗目标价从29 2港元上调至30港元 蜜雪目标价从597港元上调至599港元 两者均维持"买入"评级 [1] 行业竞争格局分析 - 食品配送平台竞争自2023年6月加剧 平台采取更激进投资策略包括补贴 预计本轮补贴持续时间将长于电商平台过往季度 [1] - 补贴政策推动鲜制饮品公司交易量增长 但投资者担忧2024年高基数下业绩承压及行业竞争对消费者价格认知的长期影响 [1] 短期股价影响因素 - 蜜雪集团与古茗短期股价受配送平台补贴策略情绪驱动 投资者关注补贴退坡后单店交易额回落风险 [1] - 古茗面临11日投资者锁定期届满及夏季后淡季的双重压力 可能抑制短期市场情绪 [1] 长期发展前景 - 高盛对两家公司长期地位保持乐观 认为补贴政策正常化可能改善行业竞争格局 [1]