港股市场表现 - 恒生指数跌0.89%至24858.82点 失守25000点关口 止步四连涨 成交额2067.2亿港元 [1] - 恒生国企指数跌0.96%至8895.28点 恒生科技指数跌1.56%至5460.3点 [1] - 全周累计表现：恒指涨1.43% 国指涨1.03% 恒科指涨1.17% [1] 南向资金流动 - 中银国际预测2025年南向交易净流入达1.2万亿元人民币 高于2024年7440亿元及2023年2894亿元 [1] - 南向交易需求持续强劲 主因科技/高端制造股选择、港股估值吸引及股息较高 [1] 蓝筹股异动 - 中芯国际跌8.19%至48.66港元 拖累恒指30.81点 二季度收入22.09亿美元同比增16.2%环比降1.7% 净利润1.32亿美元同比降19.5% [2] - 石药集团涨5.99%至10.26港元 贡献恒指7.36点 [2] - 中国宏桥涨3.75%至22.66港元 贡献恒指3.67点 [2] - 九龙仓置业跌8.09%至23.62港元 拖累恒指5.48点 [2] 半导体行业 - 中芯国际Q2收入22.09亿美元同比增16.2% 净利润1.32亿美元同比降19.5% Q3收入指引环比增5%-7% 毛利率指引18%-20% [4] - 华虹半导体Q2收入5.66亿美元同比增18.3% 净利润795.2万美元同比增19.2% Q3收入指引6.2-6.4亿美元 毛利率指引10%-12% [4] - 芯片股集体下跌：宏光半导体跌3.64% 华虹半导体跌1.74% [3] 博彩行业 - 永利澳门跌7.37%至6.28港元 美高梅中国跌6.93%至16.12港元 澳博控股跌4.32%至3.32港元 [4] - 美高梅中国中期经营收益166.61亿港元同比增2.73% 净利润23.83亿港元同比降11.25% [5] - 永利澳门Q2经营收入1.28亿美元同比降20.78% 经调整EBITDAR 2.54亿美元同比降9.51% [5] 建筑材料板块 - 水泥股普涨：东吴水泥涨3.58% 海螺水泥涨3.47% 华新水泥涨3.27% [5] - 水泥协会反内卷政策推动限制超产 行业产能利用率有望提升 8月需求回暖后价格或回升 [5] - 新藏铁路有限公司成立 经营范围含建设工程施工 [5] 黄金及加密货币 - 黄金股延续涨势：潼关黄金涨3.59% 招金矿业涨3.1% 灵宝黄金涨3.02% [6] - 中国央行连续9个月增持黄金 7月末储备7396万盎司较6月增6万盎司 [6] - 加密货币ETF大涨：嘉实以太币涨6.09% 华夏以太币涨6.02% 博雅互动涨6.86% [6] - 特朗普行政令允许加密货币进入401K退休计划 打开12.5万亿美元资金通道 [7] - 比特币突破116000美元 以太坊涨超5%至3800美元 [7] 个股业绩与事件 - 汇通达网络涨26.9%至18.21港元 与阿里云签署全面合作协议探索AI和数字化解决方案 [8] - 东风集团涨8.55%至5.97港元 预计上半年净利润0.3-0.7亿元同比降90%-95% 但环比扭亏 [9] - 中联重科涨5.85%至6.69港元 7月挖掘机销量17138台同比增25.2% 其中出口9832台同比增31.9% [10] - 和黄医药跌15.99%至23.54港元 中期收入2.78亿美元同比降9.2% 净利润4.55亿美元同比增16.6倍 [11] - 九龙仓置业跌8.09% 中期基本盈利31亿港元同比持平 零售租金回报可能转负 [12]