机构持仓变动 - 英伟达仍为对冲基金最广泛持有且最具信心的AI领域头寸[1] - 拉姆研究在二季度成为13F申报机构中第二热门股票 仅次于Nu Holdings 英伟达排名第13位[2] - 超微半导体排名第9位 高通排名第16位 均出现排名下滑[4] 半导体设备行业趋势 - 对冲基金投资逻辑从AI芯片向芯片制造设备延伸 拉姆研究的蚀刻和沉积设备对台积电和三星等芯片制造商至关重要[3] - KLA公司排名第12位 同样获得机构青睐 强化了机构向半导体设备领域倾斜的趋势[4] - 机构持仓变化显示投资策略从追逐AI领导者转向构建多元化半导体生态系统[5] 技术节点需求 - 先进3纳米和2纳米节点需求激增 推动设备商需求增长[3] - 拉姆研究在AI产业链中扮演"铲子供应商"的关键角色[3]