全球动力电池供需格局 - 2025年全球动力电池工厂产能预计达3930GWh 需求为1161GWh 产能为实际需求的3.4倍 [1] - 预计2026年电池供给达需求3倍以上 2030年达需求2.4倍 [1] - 美国市场电池产能达市场需求4.8倍 过剩现象尤为严重 [5] 中国企业市场表现 - 中国企业掌握全球动力电池市场份额近七成 全球装机量前十企业中有六家来自中国 [2] - 宁德时代上半年装机量190.9GWh 连续8年全球第一 增速37.9% 市场份额37.9% [2] - 比亚迪装机量89.9GWh 位居全球第二 增速58.4% 市场份额17.8% [2] - 除国轩高科外 主要中国企业在国内市占率下滑但全球市占率增长 海外扩张速度显著高于国内 [4] 海外企业市场表现 - 韩国LG新能源装机量47.2GWh排第3 同比增长4.4% 市占率同比下降2.9个百分点 [4] - 韩国SK ON装机量19.6GWh排第4 同比增长10.7% 市占率同比下降0.9个百分点 [4] - 日本松下装机量18.8GWh排第6 同比增长14.4% 市占率同比下降0.8个百分点 [4] 行业动态与投资趋势 - 全球动力电池装机总量上半年达504.5GWh 同比增长37.3% 增速较去年同期提高15个百分点 [1] - 除中国外全球市场电池装机量169.3GWh（1-5月） 同比增长26% [4] - 电池平均价格2024年为111美元/千瓦时 同比下降26% 预计2026年降至80美元 [5] - 欧美日韩企业收缩电池产业投资 松下推迟美国工厂满负荷运转时间 丰田推迟福冈县工厂建设 本田推迟加拿大工厂建设计划 [5] - 中国企业持续加强海外投资 比亚迪欧洲装机量达6GWh（一季度） 同比增长313.4% [6] 技术竞争格局 - 欧美日韩企业与中国的产能和技术差距可能拉大 [1][6] - 欧洲汽车制造商对中国电池企业依赖加深 [1]