交易概览 - Tamboran Resources Corporation 与 Falcon Oil & Gas Ltd 达成最终协议，Tamboran 将通过收购 Falcon 全部子公司的方式收购该公司，以创建一个在 Beetaloo 盆地沉积中心拥有约 290 万英亩净远景面积的企业 [5] - 交易对价包括 6,537,503 股 Tamboran 在纽约证券交易所上市的普通股以及 2370 万美元现金 [5] - 交易完成后，符合资格的 Falcon 普通股股东将有权获得 Tamboran 普通股，兑换比率为每股 Falcon 普通股兑换 0.00687 股 Tamboran 普通股 [9] 交易价值与溢价 - 交易对 Falcon 子公司的估值达 2.39 亿加元（1.28 亿英镑），相当于每股隐含报价为 0.2154 加元（0.1152 英镑） [5] - 该报价较 Falcon 在多伦多证券交易所 2025年9月29日的收盘价有 19.7% 的溢价，较其 90 日成交量加权平均价有 53.2% 的溢价 [5] - 合并后公司的备考市值将超过 5 亿美元 [5] 股权结构与所有权 - 交易完成后，Falcon 股东预计将拥有合并后公司约 26.8% 的股份 [5] - 交易已获得 Tamboran 和 Falcon 双方董事会的一致批准 [5] 战略意义与资产整合 - 此次合并是 Beetaloo 盆地两家领先企业的合理整合，将使 Tamboran 在与 Daly Waters Energy, LP 完成棋盘式分割后，巩固其在 Beetaloo 盆地大部分沉积中心的土地位置 [6] - Tamboran 将拥有约 290 万英亩 Beetaloo 盆地净远景面积，包括在全部 DWE 棋盘格地块中持有 22.5% 的非作业权益 [6] - 交易旨在加强 Tamboran 在第二阶段开发区的工作权益，使其在先前宣布的农场出让程序前达到 80.62% [5] 交易时间表与条件 - 交易预计将于 2026 年第一季度完成 [5] - 交易完成需满足一系列交割条件，包括 Falcon 股东根据 AIM 规则第 15 条及适用的加拿大公司法和证券法批准该交易，以及 Tamboran 股东批准发行 Tamboran 普通股 [5] - 交易完成还需获得 Falcon Oil & Gas Australia Ltd 那 1.9% 股份持有者的批准 [12] 公司运营与财务数据 - 交易涉及收购的 Falcon 子公司包括其在匈牙利、爱尔兰、南非的实体以及其持股 98.1% 的澳大利亚子公司 [5] - 在截至 2024年12月31日的十二个月内，这些子公司报告年度亏损 220 万美元，总资产为 6070 万美元 [5] 交易完成后安排 - 交易完成后，Falcon 将不再拥有其所有资产和业务，Falcon 董事会全体成员将辞职 [13] - Falcon 计划寻求股东批准，将其股票从伦敦证券交易所 AIM 市场和多伦多证券交易所创业板退市 [5] - Tamboran 将继续由董事长兼临时首席执行官 Dick Stoneburner 领导，目前暂无调整 Tamboran 董事会的计划 [13]