债券发行详情 - Vistra公司通过其间接全资子公司Vistra Operations Company LLC进行了一项总额20亿美元的优先担保票据私募发行[1] - 本次发行包含三种票据：7.5亿美元于2028年到期的票据，发行价格为面值的99.974%；5亿美元于2030年到期的票据，发行价格为面值的99.933%；7.5亿美元于2035年到期的票据，发行价格为面值的99.691%[1] - 2028年到期票据的年利率为4.300%，2030年到期票据的年利率为4.600%，2035年到期票据的年利率为5.250%[1] - 票据将由发行人的某些当前及未来子公司提供全额无条件担保，这些子公司也担保了发行人于2016年10月3日签订的信贷协议[1] - 票据将以对信贷协议及其他某些协议下贷款人有利的相同抵押品享有第一优先担保权益，该抵押品包括发行人和子公司担保人拥有的大部分财产、资产和权利以及发行人的股权权益[1] - 如果发行人的优先无抵押长期债务证券获得三家评级机构中两家的投资级评级，则票据的抵押品将被解除，但若评级被撤销或下调至投资级以下，该解除将失效[1] 资金用途 - 公司计划将发行所得款项用于支持未偿债务的再融资活动[2] - 部分资金将用于一般公司用途，可能包括为先前宣布的收购Lotus Infrastructure Partners某些子公司100%成员权益的部分对价提供资金[2] - 部分资金将用于支付与本次发行相关的费用和开支[2] 发行与法律信息 - 本次发行预计于2025年10月10日完成，需满足惯例交割条件[3] - 票据未根据证券法或任何州或其他司法管辖区的证券法进行注册，在没有注册或适用注册要求豁免的情况下不得在美国发行或出售[3] 公司背景 - Vistra是一家财富500强综合零售电力和发电公司，总部位于德克萨斯州欧文市，业务范围从加州到缅因州[5] - 公司安全运营一个可靠、高效的发电组合，包括天然气、核能、煤炭、太阳能和电池储能设施，并在零售业务中采取以客户为中心的创新方法[5]