ETF投资的核心原则 - 长期投资需要计划 不应草率决策 [6] - 必须理解所使用的投资工具 否则可能损害回报 [14] - ETF使投资变得容易 但投资者仍需谨慎 否则可能支付过高费用 投资高风险股票 忽视基本投资原则如分散化 [14] ETF的集中度风险 - Invesco QQQ Trust将约60%资产投资于科技股 前10大持仓占投资组合约50% 尽管基于广泛跟踪的指数 仍是高度集中的ETF [1] - 购买ETF可能使投资者误以为已实现分散化 但实际上可能并未分散 [10] - 如果ETF选择过程忽视投资组合层面的分散化 投资者最终可能持有许多非常相似的ETF 当这些ETF同步下跌时可能导致未预料到的重大损失 [13] 特殊策略ETF的高风险特性 - 有些ETF相当深奥并以此证明高成本的合理性 例如YieldMax Bitcoin Option Income Strategy ETF费用率高达0.99% [3] - 存在更集中的ETF可能推动投资者采取高风险策略 如Roundhill GLP-1 & Weight Loss ETF超级集中 [7] - Roundhill Meme Stock ETF投资于"零售驱动 病毒式传播的 meme股票" 整个概念是购买仅由投资者情绪推高的股票 被证明是高风险投资 [8] 费用比较与成本影响 - SPDR 500 ETF费用率为0.09% 而Vanguard S&P 500 ETF费用率为0.03% Vanguard选项实质上成本更低 SPDR ETF费用率高出3倍 [4] - 投资者需要确保购买任何ETF时成本物有所值 否则费用可能侵蚀未来回报潜力 [3] 分散化投资的重要性 - 构建投资组合时应通常尝试创建分散化的持仓列表 避免把所有鸡蛋放在一个篮子里 [10] - 需要有目的地构建分散化投资组合 而不仅仅是寻找最佳ETF想法 [11] - 添加如iShares Core MSCI Total International Stock ETF等ETF可提供外国股票敞口 外国股票往往与美国股票表现不同且在不同时间表现 这增强了整体投资组合分散化 [11][12] 类似ETF的差异性 - SPDR S&P 500 ETF Trust和Vanguard S&P 500 ETF都跟踪S&P 500指数 做完全相同的事情 但它们不可互换 [5]