文章核心观点 - 将401(k)计划中的资金全额转入年金并非一个普遍适用的明智选择 尽管其提供终身收入保障和规避市场风险的理念听起来颇具说服力[1][2] - 该决策涉及用投资账户的灵活性和流动性来交换稳定性和简单性 是一项重大且不可逆的财务安排[4] 年金产品特性 - 年金产品通过直接展期方式从401(k)转入IRA年金账户 可避免触发税费或罚款[3] - 当前年金支付率约为5%至6% 处于多年来的高位 例如80万美元本金预计每月可获4000至5000美元终身收入[5] - 除非合约包含通胀保护条款 否则年金支付金额将保持固定 长期购买力可能因通胀而下降[6] 年金产品的优势 - 主要优势在于提供终身保障收入 不受市场表现波动影响 为厌恶市场风险的退休人员提供稳定感[7] - 资金在从401(k)转入年金后 仍能继续保持税收递延状态 直至开始提取[7] 年金产品的劣势 - 部分年金产品包含多层费用 或对提前支取设置高额退保罚金 这些成本可能侵蚀整体价值[9] - 一旦资金转入年金合约 将失去对投资账户的控制权和流动性 灵活性受限[4]