市场表现与公司基本面脱钩 - 许多股票在经历强劲反弹后价格已过高 尽管公司公布优异季度业绩但其股价却出现下跌 表明问题在于股票本身而非公司基本面 [1] - 股价下跌的公司与公司本身出现问题存在本质区别 当日道琼斯指数下跌334点 标普500指数下跌0.53% 纳斯达克指数下跌0.99% [2] - 股价下跌可归因于获利了结 而非公司基本面恶化 [3] GE Vernova业务分析与业绩 - GE Vernova作为通用电气旧电力业务 是数据中心能源供应的重要参与者 其生产的燃气轮机为数据中心提供大量电力 [4] - 公司订单增长表现优异 因其能满足数据中心对吉瓦级别电力的巨大需求 是少数能为这些耗电巨兽提供足够电力的公司之一 [5] - 公司首席执行官Scott Strazik虽未上调全年业绩指引 但对公司前景描绘了极其积极的展望 [6] GE Vernova与OpenAI的合作潜力及市场反应 - 公司首席执行官与OpenAI的Sam Altman保持联系 暗示可能建立重要合作关系 [6] - 此前与OpenAI宣布合作的公司如AMD、博通和英伟达 其股价均出现上涨 [6] - GE Vernova股价在今年已上涨约80%的基础上 财报公布前盘前指示性价格上涨25点 但因管理层未上调全年 forecast 股价最终下跌50点 [7] 股价回调与公司价值评估 - 尽管公司订单增长强劲 但股价已提前反映甚至透支该预期 未获更多利好导致抛售 [8] - 若孤立看待GE Vernova股价 当前水平具备买入吸引力 该观点获得市场认同 股价收复大部分失地 最终仅下跌9美元 相对于5676美元的股价基数跌幅有限 [9]