交易披露核心 - Carr Financial Group Corp在2025年第三季度增持了78,520股Vanguard Total Bond Market ETF (BND)，价值约609万美元[1][2] - 此次增持使其BND总持仓达到416,423股，总价值为3097万美元[2] - BND占Carr Financial Group Corp管理资产(AUM)的比例增至8.5%，成为其最大持仓[3] 投资组合调整 - 公司增加了防御性投资，包括债券、黄金和股息股票，其防御性投资占投资组合的比例从第二季度的近14%增至第三季度末的20%[9] - 公司同时增持了SPDR Gold Shares ETF (GLD) 1014万美元，使其GLD持仓达到1557万美元[6] - 公司还增持了Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG) 892万美元，使其VIG持仓达到2574万美元[9] 主要持仓构成 - 前五大ETF持仓占管理资产的近三分之一，包括BND（3097万美元，占AUM 8.5%）、VIG（2574万美元，占AUM 7.1%）、IQLT（2503万美元，占AUM 6.87%）、EMXC（2027万美元，占AUM 5.57%）和VTI（1632万美元，占AUM 4.5%）[7] - 公司并非完全规避风险，仍持有大量多元化股票和其他资产，并增持了投资于中国以外新兴市场股票的EMXC ETF[10] Vanguard Total Bond Market ETF (BND)概况 - 该ETF是美国最大的固定收益ETF之一，净资产达3744亿美元，提供对美国投资级债券市场的广泛敞口[4][5] - 投资组合均衡配置政府债券、公司债券和证券化债务工具，采用抽样策略复制指数表现[5][8] - 截至2025年10月7日，股价为74.28美元，过去一年上涨0.47%，但表现逊于标普500指数12.62个百分点[3] - 截至2025年9月30日，一年总回报率为2.90%，截至2025年10月28日，股息收益率为3.76%[3][4]