美国房地产市场 - 美国MBA抵押贷款申请在截至10月24日当周上升7.1%，其中购房抵押贷款子指数上升4.5%，再融资子指数上升9.3% [1] - 30年期固定利率抵押贷款平均利率下降7个基点至6.30%，为13个月低点，前值为6.37% [1] - 美国9月成屋签约销售指数月率持平，低于市场预期的增长1.2% [5] 全球贸易关系 - 特朗普总统表示愿意在贸易协议中向中国提供英伟达Blackwell AI处理器的访问权限，作为贸易协议的一部分 [2] - 中美谈判代表在马来西亚达成初步贸易协议，预计将在APEC会议期间正式宣布，美国原定于11月1日对华征收的100%关税威胁"已基本消除" [6] - 中国同意至少一年内不限制稀土金属出口，并购买"大量"美国大豆，双方在航运费和芬太尼问题管控方面取得进展 [6] - 特朗普总统考虑将对中国商品的20%关税降至最低10%，并期望中国在芬太尼危机上采取行动 [3] - 美国与韩国最终达成贸易协议，韩国将向美国造船业投资1500亿美元，美国对韩国商品的关税上限设定为15% [3] - 特朗普总统宣布将对加拿大进口商品加征10%的新关税，以回应安大略省的反关税广告 [8] 美联储货币政策 - 美联储宣布连续第二次降息，将基准利率设定在3.75%-4.00%区间，政策决定以10比2的投票结果通过 [4] - 美联储宣布其资产负债表策略的重大变化：将于12月1日结束量化紧缩进程 [4] 股市整体表现 - 美国主要股指今日上涨，标普500指数上涨0.13%，道琼斯工业平均指数上涨0.23%，纳斯达克100指数上涨0.53%，均创下历史新高 [3][5] - 海外股市走高，欧洲斯托克50指数上涨0.16%至创纪录高点，中国上证综指上涨0.70%至10年高点，日本日经225指数大幅上涨2.17%至创纪录高点 [12] 半导体行业 - 英伟达股价上涨超过4%，带动芯片股走强，因特朗普总统表示将讨论向中国提供其Blackwell AI处理器 [2][16] - 美光科技上涨超过4%，KLA Corp上涨超过3%，博通、拉姆研究、应用材料、超微半导体和迈威尔科技均上涨超过2% [16] 企业财报表现 - 本周是财报密集周，标普500指数成分股中有173家公司公布业绩，其中包括"七巨头"中的五家 [7] - 根据Bloomberg Intelligence，截至目前已公布财报的标普500公司中，84%的业绩超预期，有望创下2021年以来最佳季度表现，但第三季度利润预计同比增长7.2%，为两年来最小增幅，销售增长预计放缓至5.9% [7] - Bloom Energy上涨超过21%，第三季度调整后EPS为0.15美元，高于市场预期的0.079美元 [17] - 希捷科技控股上涨超过16%，第一财季调整后EPS为2.61美元，超预期，并给出高于市场预期的第二财季指引 [17] - Teradyne上涨超过15%，第三季度净收入7.692亿美元超预期，第四季度收入指引远高于共识 [18] - 卡特彼勒上涨超过12%，第三季度调整后EPS为4.95美元，高于市场预期的4.51美元 [18] - Centene上涨超过9%，第三季度意外录得调整后EPS盈利0.50美元，并上调全年EPS指引 [19] - Fortive上涨超过7%，上调全年调整后EPS指引 [19] - 高知特上涨超过5%，第三季度收入54.2亿美元超预期，并上调全年收入指引 [20] - Fiserv下跌超过41%，下调全年调整后EPS指引 [21] - Avantor下跌超过18%，第三季度净销售额16.2亿美元低于预期 [21] - 佳明下跌超过12%，全年收入指引低于共识 [21] - Verisk Analytics下跌超过10%，全年调整后EPS指引中点低于共识 [22] - Smurfit WestRock下跌超过10%，第三季度调整后EBITDA低于共识 [22] - 霍梅尔食品下跌超过6%，大幅下调第四季度调整后EPS指引 [22] - 亿滋国际下跌超过3%，下调全年调整后EPS降幅预期 [23] - 波音下跌超过2%，第三季度核心每股亏损远高于预期 [23] 利率与债券市场 - 12月10年期国债期货下跌3个最小变动价位，10年期国债收益率上升1.7个基点至3.993% [13] - 欧洲国债收益率走低，10年期德国国债收益率下降0.3个基点至2.620%，10年期英国国债收益率下降0.4个基点至4.396% [15] - 利率互换市场预计欧洲央行在10月30日下次会议上降息25个基点的可能性为1% [15] 美国政府停摆影响 - 美国政府停摆进入第五周，导致包括失业金申请、9月非农就业报告、8月贸易帐、9月零售销售在内的多项经济数据发布延迟 [11] - Bloomberg Economics估计停摆期间将有64万联邦工作人员被迫休假，这可能扩大失业金申请规模并将失业率推高至4.7% [11] 最高法院关税案 - 美国最高法院定于11月5日就特朗普总统的互惠关税合法性进行口头辩论，下级法院已裁定这些关税非法 [9] - 若最高法院维持原判，美国政府将不得不退还已征收的关税，观察人士预计最终裁决将在2025年底或2026年初宣布 [9][10]