公司业绩表现 - 第三季度营收达到11.8亿美元，远超管理层此前10.83亿至10.87亿美元的指引 [3] - 营收同比增长63%，连续第九个季度加速增长，增长率从2023年第二季度的13%提升至本季度的63% [3][4] - 调整后每股收益从去年同期的0.10美元增至0.21美元，远超分析师0.17美元的普遍预期 [7] - 调整后息税折旧摊销前利润增长51%，达到6.065亿美元 [7] 商业业务增长 - 美国商业业务收入飙升121%，达到3.97亿美元，成为增长主要驱动力 [4] - 美国商业业务剩余交易价值飙升199%，达到36.3亿美元 [4] - 本季度完成美国商业业务交易总合同价值13.1亿美元，同比增长342% [4] - 净美元留存率高达134%，表明现有客户正在快速扩展业务 [5] - 客户总数同比增长45% [5] 政府业务表现 - 政府业务收入同比增长55%，达到6.33亿美元 [6] - 美国政府业务收入增长52%，达到4.86亿美元，增长源于对人工智能和政府软件解决方案的需求 [6] - 国际政府业务收入增长66%，达到1.47亿美元，主要得益于在英国持续开展的工作 [6] - 国际商业客户收入增长10%，达到1.52亿美元，是相对较弱的领域 [6] 未来业绩指引 - 公司预计第四季度营收在13.27亿至13.31亿美元之间，中点代表61%的同比增长 [8] - 公司上调全年营收指引，从41.42亿至41.50亿美元上调至43.96亿至44亿美元，代表52%的增长 [8] - 预计美国商业业务收入将至少增长104% [8] 市场表现与估值 - 尽管业绩强劲，股价因高估值而下跌，但年内涨幅仍超过150%，过去12个月涨幅超过350% [1][2] - 股票当前远期市销率约为2026年分析师共识的81倍，估值非常高 [9] 人工智能平台与机遇 - 公司正成为全球最重要的人工智能公司之一，其人工智能平台（AIP）帮助大型语言模型在现实世界的关键任务应用中发挥作用 [1][10] - 公司通过AI Hivemind技术扩展至AI智能体领域，该技术最初为机密领域开发，现用于协调AI智能体解决复杂问题 [11] - 商业客户已利用该技术识别供应链瓶颈并开发代码解决问题，展示了平台的强大能力 [10][11]