当前存款证利率市场状况 - 存款证利率整体呈下降趋势，但仍存在锁定高于4%年收益率的机会[1] - 当前最佳短期存款证（6至12个月）年收益率普遍在4%至4.5%之间[2] - 目前市场最高存款证年收益率为4.1%，由高盛旗下Marcus（14个月期）、Sallie Mae（15个月期）和Synchrony（9个月期）提供[2] 存款证利率历史走势 - 2000年代初期存款证利率相对较高，但受2008年金融危机影响，2009年一年期存款证平均年收益率降至约1%，五年期低于2%[3] - 2010年代美联储将基准利率维持在接近零的水平，导致存款证利率极低，2013年六个月期平均年收益率约为0.1%，五年期平均为0.8%[4] - 2015年至2018年美联储逐步加息，存款证利率略有改善，但2020年新冠疫情导致紧急降息，存款证利率创下历史新低[5] - 为应对失控的通胀，美联储在2022年3月至2023年7月间加息11次，推动存款证等储蓄产品年收益率上升[6] - 截至2024年9月，美联储开始降息，存款证利率已从峰值回落，但按历史标准衡量仍处于高位[7] 当前收益率曲线特征 - 传统上长期存款证因资金锁定期风险更高而提供更高利率[7] - 当前市场出现收益率曲线扁平化或倒挂现象，12个月期存款证的平均利率最高，反映出经济不确定性或对未来降息的预期[8] 选择存款证的考量因素 - 需根据资金使用需求确定存款证期限，提前支取将面临罚金[9] - 不同类型金融机构利率差异显著，在线银行因运营成本较低通常提供高于传统银行的利率[9] - 除利率外，还需关注存款证的到期日、提前支取罚金以及最低存款要求等条款[9] - 存款证提供的固定回报可能无法跑赢通胀，尤其在长期投资中需考虑此因素[9]