融资交易概览 - CROSSJECT完成由Vatel Capital全额认购的500万欧元融资[3] - 融资通过分三批发行可转换债券进行，总金额500万欧元[4] - 可转换债券年现金利率范围为7.5%至9.5%，期限为3至5年[4] 可转换债券核心条款 - 转换价格固定为每股2.65欧元，较截至2025年11月13日的10日成交量加权平均价有9.8%溢价，较20日成交量加权平均价有20.5%溢价[4][15] - 若全部转换，将最多发行1,886,790股新股，约占公司非稀释基础上股本的3.52%[4][15] - 三批债券的面值均为每张1欧元，第一批200万张总额200万欧元期限3年利率7.5%，第二批200万张总额200万欧元期限4年利率8.5%，第三批100万张总额100万欧元期限5年利率9.5%[12] 资金用途与公司财务状况 - 此次交易净收益约为490万欧元，将用于满足公司实现ZEPIZURE®紧急使用授权监管目标前的义务[9] - 约50%净收益将分配给ZEPIZURE®的开发和注册，包括相关运营成本[9] - 约50%净收益将分配给其他研发活动、生产设施投资以及公司一般企业需求，包括偿还某些金融债权人[9] - 公司2025年9月从BARDA获得1130万欧元的研发资金增加，该资金为非稀释性[7] 监管与临床进展 - 公司继续与BARDA合作，为ZEPIZURE®在美国获取监管批准，包括向FDA提交紧急使用授权申请[5] - 自2025年夏季以来，公司持续向BARDA提交资料，BARDA还组织了对第戎和格雷生产设施的审计[6] - 公司继续预期BARDA在2025年提交档案，随后FDA快速批准紧急使用授权[6] - 公司在其临床开发计划中取得进展，旨在未来为成人和儿童癫痫持续状态提交ZEPIZURE®的新药申请[8] 股权影响与潜在融资 - 若可转换债券全部转换，持有1%股权的股东持股比例在非稀释基础上从1.00%降至0.96%，在主要稀释基础上从0.90%降至0.87%[18] - 公司继续探索稀释性和非稀释性额外融资，以延长现金跑道，直至从美国赞助商处获得首笔付款[9] - 公司可能从行使股票认股权证获得额外资金，该认股权证于2024年11月发行，行权价为2.25欧元，潜在金额可达约1020万欧元[10] - 主要股东Gemmes Venture目前在稀释基础上持有公司22.59%资本，若可转换债券全部转换，其持股将变为21.86%[20]