当前HELOC市场利率水平 - 全国平均房屋净值信贷额度利率低于8%，根据Curinos数据，截至2025年11月16日当周的平均HELOC利率为7.64%，为2025年迄今最低点[1][2] - 该平均利率基于申请人最低信用评分780和最高70%的综合贷款价值比[2] - 贷款机构提供的利率差异巨大，范围可从略低于6%至高至18%，具体取决于借款人的信用资质和比价努力程度[10] HELOC产品结构与定价机制 - HELOC利率不同于主要抵押贷款利率，其定价基于指数利率加上利差，常用指数为最优惠利率，近期已降至7.00%，若贷款机构增加0.75%的利差，则HELOC利率将为7.75%[4] - 贷款机构在HELOC等二次抵押贷款产品的定价上具有灵活性，利率取决于信用评分、债务负担以及信贷额度与房屋价值的比例[5] - 全国平均HELOC利率可能包含仅持续六个月或一年的“ introductory”利率，之后利率将变为可调整，且可能从显著更高的水平开始[5] HELOC的应用场景与优势 - 在主要抵押贷款利率持续高于6%的环境下，房主不愿放弃其原有的低利率（如3%、4%或5%）主要抵押贷款，因此HELOC成为获取房屋净值的优秀替代方案[3][6] - 房屋净值规模庞大，根据美联储数据，2024年底房主拥有的房屋净值超过34万亿美元，为有记录以来第三高水平[2] - HELOC的优势在于可按需使用信贷额度，仅对实际借款部分支付利息，并为未来需求保留部分可用信贷额度[9] 产品风险与选择考量 - HELOC通常采用可变利率，意味着利率会周期性波动，借款人需确保在利率上升时能够承担月供[8] - 以5万美元信贷额度、7.50%利率计算，10年提取期内月供约为313美元，但利率可变且在20年还款期内月供会增加，HELOC实质上成为一笔30年期贷款[12] - 最佳使用方式是短期内借款并偿还，选择贷款机构时需比较费用、还款条款和最低提取金额[8][12]