投资策略方法论 - 采用基于规则的数量化投资方法 筛选美国500家最大公司中12个月总回报率最高的股票 选取前250只构成初选名单[2] - 对初选股票进行三项质量因子评分 包括股本回报率 债务权益比率和过去三年年化销售增长率 选取综合得分最高的125只股票[3] - 策略结合动量因子反映技术信心和质量因子反映基本面信心 旨在围绕信心进行长期成功投资[8] 基金表现与持仓操作 - Virtus Terranova美国质量动量ETF(JOET)今年上涨10.9% 超过Invesco标普500等权重ETF(RSP)6.8%的涨幅[1] - 策略帮助基金在2024年1月买入Palantir 当时股价约16.76美元 截至新闻发布日股价约173美元 2025年飙升129%[5] - 策略在特斯拉营收增长放缓后于万圣节季度调整时将其清仓 避免了情感依赖对投资决策的干扰[7] 基金产品特点与未来规划 - 基金采用等权重配置 每季度进行再平衡 费用比率为0.29% 管理资产规模约2.4亿美元[8][4] - 计划将投资规则应用于其他资产类别 如小盘股和欧洲股票 旨在为投资者构建核心股票持仓和投资组合减震器[7]