公司资本管理行动 - TELUS公司于2025年12月4日宣布启动现金要约收购，计划回购其七系列未偿还票据，最高总购买价格（不含应计未付利息）为5亿加元，公司可自行决定增加、减少或豁免此最高购买金额 [1] - 要约收购的条款和条件以2025年12月4日发布的《购买要约》为准，公司对票据的购买金额及在七个系列间的分配拥有完全自主决定权，并可能按比例分配 [2][3] - 要约收购将于2025年12月11日东部时间下午5点截止（除非公司延长或提前终止），票据持有人可在同一截止时间前随时有效撤回其要约 [5] 目标票据详情 - 目标票据涉及七个系列，未偿还本金总额超过26.41亿加元，具体包括：3.95%系列CAB票据（2050年2月到期，未偿还1.05257亿加元）、4.10%系列CAE票据（2051年4月到期，未偿还7810.5万加元）、4.40%系列CU票据（2046年1月到期，未偿还2.33187亿加元）、4.40%系列CL票据（2043年4月到期，未偿还6亿加元）、4.70%系列CW票据（2048年3月到期，未偿还4.75亿加元）、2.85%系列CAF票据（2031年11月到期，未偿还7.5亿加元）以及4.75%系列CR票据（2045年1月到期，未偿还4亿加元） [4] - 每系列票据的总对价计算基于上表指定的适用固定利差，加上适用加拿大参考证券在指定彭博参考页面于2025年12月12日上午11点（东部时间）的买方报价收益率，该总对价按每1000加元本金支付，且不包含应计票息支付 [4] - 除总对价外，被接受收购的票据持有人还将获得一笔现金付款，金额等于该票据自上一个付息日（含）至结算日（不含）期间的应计未付利息 [8] 交易流程与条件 - 如果融资条件在结算日前得到满足或豁免，且所有其他条件在截止日前得到满足或豁免，则对有效投标且未被撤回并被接受购买的票据的结算预计在截止日后的第三个营业日，即2025年12月16日 [6] - 要约收购受限于某些条件的满足或豁免，包括一项融资条件：公司需在结算日前通过一次或多次债务发行筹集足够净收益，以购买所有有效投标且被接受的票据并支付相关利息和费用 [11] - 公司已聘请CIBC World Markets Inc、BMO Nesbitt Burns Inc、RBC Dominion Securities Inc、Scotia Capital Inc和TD Securities Inc作为本次要约收购的牵头交易经理，Computershare Investor Services Inc将担任投标代理 [12][13] 公司背景信息 - TELUS是一家世界领先的通信技术公司，业务遍布超过45个国家，年收入超过200亿加元，通过其先进的宽带服务套件拥有超过2000万客户连接 [18] - TELUS Health业务通过创新的预防医学和健康技术，正在改善全球200多个国家和地区的超过1.6亿人的生活 [18] - 自2000年以来，TELUS及其团队成员和退休人员已贡献了18亿加元的现金、实物捐助、时间和项目，包括240万天的志愿服务，这使其赢得了“全球最具奉献精神公司”的殊荣 [18]