美联储2025年12月利率决议及影响 - 美联储在2025年12月进行了25个基点的降息 这是继9月和10月之后的年内第三次降息 2025年全年累计降息75个基点 加上2024年末的100个基点降息 本轮降息周期累计幅度已达175个基点 [2] - 联邦基金利率直接影响银行存款利率 央行下调基准利率后 储蓄账户和定期存单的收益率通常会随之下降 这意味着存款利率在未来几周内可能温和走低 而非一夜之间大幅下跌 [3] - 尽管此次降息已被广泛预期 但它仍预示着储蓄和定期存单的收益率可能在未来几周开始小幅下行 [10] 美联储2026年利率展望与内部观点 - 美联储发布的2026年利率预测点阵图显示出异常大的分歧 官员们的预测分布范围从加息25个基点到降息150个基点不等 [6][7] - 预测中值显示2026年将有一次25个基点的降息 但这掩盖了政策制定者之间的巨大分歧 三位官员预计明年利率将上升 而两位官员预计降息幅度至少达到100个基点 [7] - 这种广泛的分歧凸显了美联储面临的核心困境 近期经济信号相互矛盾 失业率逐步上升的同时通胀却再次加速 政策制定者需权衡哪种风险构成更大威胁 此外 近期政府停摆导致多项关键统计数据延迟或不完整 增加了委员会决策的不确定性 [8] - 点阵图仅是特定时间点的指引 而非预设路径 对储户而言 关键启示并非明年利率将具体升降多少 而是美联储内部对未来路径远未达成一致 这使得存款收益率的轨迹难以预测 [9] 当前储蓄产品市场状况与策略 - 目前 最佳的高收益储蓄账户年化收益率在4.15%至5.00%之间 提供了具有竞争力的回报并保持资金的完全灵活性 同时 全国范围内最佳的定期存单收益率最高可达4.50% 较长期限的产品可锁定4%或以上的多年回报 [12] - 鉴于政策制定者在2026年利率政策路径上面临的不确定性 这些固定利率产品目前尤其具有吸引力 [12] - 许多银行和信用合作社可能要到下周一才会调整储蓄和定期存单利率 因此立即行动有助于锁定更高的收益率 [13] - 即使未来利率呈温和下降趋势 当前的储蓄和定期存单收益率按历史标准来看依然突出 为储户在利率环境向2026年转变之际 提供了一个赚取有意义、低风险现金回报的罕见机会 [13]