数据中心电力需求与供应瓶颈 - 数据中心建设热潮引发对充足电力的担忧 电力供应成为数据中心扩张的关键制约因素[1] - 人工智能发展（如OpenAI）对电力的巨大需求直接与发电能力产生冲突[3] GE Vernova的业务与市场地位 - GE Vernova被视为满足数据中心电力需求的低成本方案 因其专注于天然气发电[2] - 公司是仅有的三家天然气发电机制造商之一 拥有强大的市场地位[2] - 尽管需求旺盛 但公司并未增加产能 其产品已售罄 新订单排队至2028年 交货则需等到2030年[2] - 即使到2029年 能否获得产品供应仍存疑问[3] 行业产能与定价动态 - 产能严重受限导致企业缺乏定价权 即使产品售罄也无法轻易提价 因为客户已按约定价格购买[5] - 行业存在“第22条军规”式的困境：获得新设备可能引发价格下跌 而产能不足又限制提价能力[6] 其他发电技术的展望 - 核能发电被视为潜在的解决方案 但其大规模应用的时间表预计在2035年 无法解决近期需求[3] - 讨论中提到太空数据中心和核聚变等未来概念 但被视为不确定的长期可能性[7] 股票市场表现与观点 - GE Vernova股价在讨论前一天出现显著下跌 部分归因于甲骨文的相关消息[4] - 有观点认为 尽管看好该公司 但其股价表现是对那些计划无限制建设数据中心者的警示 呼吁保持纪律[6]