抵押贷款利率现状 - 截至2025年12月31日当周，30年期固定抵押贷款利率小幅下降3个基点至6.15%，为2025年以来的最低点[1][2] - 当前30年期利率较去年同期（6.91%）已下降76个基点，15年期固定利率下降6个基点至5.44%，较去年同期低69个基点[2] - 尽管近期每周降幅较小，但长期来看抵押贷款利率呈显著下降趋势[1] 利率影响因素与未来展望 - 美联储在2025年三次降息，每次下调联邦基金利率25个基点，这通常会影响抵押贷款利率的走向[4][5] - 抵押贷款利率更紧密地跟随10年期国债收益率，截至12月31日，10年期国债收益率为4.12%，较一年前的4.52%下降[10] - 当前30年期抵押贷款利率（6.15%）与10年期国债收益率（4.12%）之间的利差为2.03%，低于一年前的2.39个百分点，这是当前利率较低的原因之一[11] - 美联储计划在2026年仅降息一次，且公众的负面情绪等因素使得利率不太可能出现大幅下降[7] - 行业预测存在分歧：抵押贷款银行家协会预测30年期固定利率在2026年将维持在6.4%，而房利美预测到2026年底将降至5.9%[26] 住房市场基本面 - 当前住房市场处于紧张状态，买家数量超过待售房屋数量，尤其是首次购房者能负担的价格区间[13] - 自2009年第一季度以来，单户住宅销售中位价总体呈上升趋势，从208,400美元上涨至2025年第二季度的410,800美元[14] - 即使在经济衰退可能导致利率下降的情况下，购房需求可能因人们寻求锁定低利率而增加，从而推高本已有限的房屋供应需求，使房价保持高位[15] 对购房者的策略建议 - 不建议购房者等待利率降至6%或更低，因为利率只是购房可负担性方程的一部分，还需考虑房价因素[12][16] - 策略包括：购买负担得起的房产（如更小的房子或公寓）以开始积累资产[17]；考虑购买需要修缮的房屋，并利用FHA 203(k)等贷款将购房与装修成本合并[21]；考虑购买公寓以在理想区域获得可负担的住房[23]；探索15年期抵押贷款以获得更低利率并节省总利息[24]；以及考虑通过利率买断来降低前期利率[25] - 建议购房者拓展视野，探索知名度较低的社区、郊区新开发项目，并重新考虑通勤方式，以找到符合需求的住房[19][20][22]