核心观点 - 高盛维持对银河娱乐的买入评级 目标价53.7港元 核心观点基于公司零售销售恢复增长及市场份额提升 [1] 行业趋势 - 香港、海南及中国其他城市近期出现高端奢侈品消费改善的情况 [1] 公司财务表现 - 预计银河娱乐上季经调整运气因素后的EBITDA将达到36亿港元 实际表现或更佳 [1] 公司运营与市场份额 - 银河娱乐管理层透露去年第四季度市占率实现增长 [1] - 高盛估计其第四季度市场份额按季提升1.4个百分点至21.8% 高于其先前提出的年底达到约21%的目标 [1] - 市场份额增长部分受惠于高于正常水平的贵宾厅赢率所推动 [1]