文章核心观点 - AI是CES 2026的主旋律，正从软件层面向物理世界全面融合，赋能各类AI终端 [1] - 生成式AI带来的创新革命方兴未艾，AI手机和AI PC等传统消费电子品类有望因消费者换机而进入周期上行通道 [1] - AI眼镜、具身智能机器人已跨过“0到1”进入“1到N”阶段，产品出货量有望保持高速增长 [1] - 建议重点关注AI硬件产业链相关标的 [1] AI芯片 - 英伟达Vera Rubin平台全面投产，整合6颗关键芯片，打造全新算力、网络与存储架构，在大幅提升性能的同时，AI推理成本降低10倍 [2] - AMD展示全栈AI战略，推动全球算力进入YottaFLOPS级时代，其基于MI455X的AI平台Helios性能较前代提升10倍，并获得OpenAI等头部客户认可 [2] - 英特尔率先发布基于18A工艺的酷睿Ultra3系列处理器，核显性能较竞品领先超70% [2] - 高通则推出骁龙X2Plus平台，以更高能效重塑Windows AI PC标杆 [2] - 联想提出“混合AI”战略，联合芯片厂商构建“端-边-云”全栈能力 [2] - 整体来看，随着芯片架构和制程工艺迭代，AI推理性能持续提升，成本持续下降 [2] 传统消费电子 - AI PC：联想推出卷轴屏与外折叠PC，通过其“混合式AI”战略赋能AI PC，构建端云协同、无缝衔接的AI交互体验 [3] - AI PC：戴尔、惠普升级旗舰AI PC产品，端侧AI性能大幅提升 [3] - AI PC：美国YPlasma公司推出全球首款等离子散热笔记本，革新消费电子散热方案 [3] - AI手机：三星展示无折痕可折叠OLED显示方案，或将用于下一代折叠屏手机 [3] - AI手机：荣耀展示全球首款机器人手机ROBOT PHONE，通过云台摄像头增强端侧AI交互体验 [3] - 整体上看，传统消费电子产品硬件创新逐渐乏力，通过软件和系统层面研发更多Agent AI功能，增强AI交互体验变得更加重要 [3] 新型AI终端 - AI眼镜：雷鸟展示全球首款eSIM智能AR眼镜，标志着AR设备进入独立通信时代 [4] - AI眼镜：Rokid发布超轻无屏AI眼镜“Rokid Style”，主打“语音优先”交互 [4] - AI眼镜：XREAL与ROG联合发布R1游戏眼镜，支持240Hz高刷 [4] - AI大模型正走出软件范畴，深入赋能情感陪伴、运动健康、宠物饲养等细分场景，通过专业化与情感化设计，推动AI向个性化演进 [4] - 新型AI终端正从通用交互加速向深度场景渗透，标志着AI终端产业进入全新阶段 [4] 汽车与机器人 - 智能汽车：英伟达通过开源Alpamayo系统降低L4研发门槛 [5] - 智能汽车：吉利、长城等中国车企快速推动全栈智驾方案迈向量产 [5] - 出行创新：从Strutt智能轮椅的“人机共驾”到Verge固态电池电动摩托的极致性能，技术正从不同维度重塑未来的出行体验与行业标准 [5] - 具身智能：英伟达通过Jetson Thor芯片与Isaac平台构建开放生态 [5] - 具身智能：波士顿动力发布量产版Atlas人形机器人，并与现代、DeepMind合作推动规模化工业应用 [5] - 具身智能：LG推出家用机器人CLOiD及执行器品牌AXIUM，布局从核心部件到场景生态的全链条 [5] - 具身智能：以宇树、智元为代表的中国企业通过高性价比整机、灵巧操作与多元场景方案，在工业自动化、家庭服务等领域展现出快速的商业化能力 [5] - 全球机器人产业迈向规模化应用新阶段 [5]