被动收入与股息投资 - 被动收入是指无需或只需极少努力即可获得的现金流 常见来源包括年金 储蓄账户利息以及房产租金 [1] - 股息是一种特别优质的被动收入形式 投资派息股票最简便有效的方式之一是投资专注于股息的交易所交易基金 [2] 股息投资的优势 - 长期来看 股息支付状态不同的公司其总回报差异显著 1973年至2024年间 股息增长者和初始支付者的平均年化总回报为10.24% 而股息削减和取消者的平均年化总回报为-0.89% [3] - 健康且增长的派息股票倾向于随时间增加派息 有助于对抗通胀 同时其股价也可能随时间上涨 投资者可同时受益于股价增长 股息收入和股息增长 [5] - 股息收入无需出售投资组合中的资产即可提供现金流 退休人员可用于生活开支 退休前人士则可进行再投资以购买更多股份 实现复利增长 [5] 股息ETF概览与表现 - 文章列出了12只值得考虑的收益型ETF 并按股息率排名 其中包括一只简单的标普500指数基金和一只专注于优先股的ETF [4] - 具体ETF及其近期股息率和历史年化回报示例如下 iShares Preferred & Income Securities ETF 股息率6.37% 5年年化回报2.05% State Street SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF 股息率4.53% 5年年化回报10.37% Vanguard Real Estate ETF 股息率3.92% 15年年化回报7.41% Schwab U.S. Dividend Equity ETF 股息率3.82% 10年年化回报12.49% Vanguard S&P 500 ETF 股息率1.13% 10年年化回报15.61% [4][6] - 一般而言 股息率与增长之间存在权衡关系 但部分ETF如State Street SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF和Schwab U.S. Dividend Equity ETF在提供两者方面表现良好 [6] 投资策略与行业观点 - 投资者可以选择将资金分散投资于上述多只ETF [7] - 标普500指数基金主要用于比较基准 但其也提供股息 且派息可能随时间增长 同时能让投资者广泛布局美国经济 [8] - Vanguard Total World Stock ETF让投资者投资于全球大部分股市 同时提供可观的股息率 [8] - 若看好能源行业 特别是考虑到人工智能数据处理所需数据中心的快速增长将消耗大量能源 可考虑Vanguard Energy ETF [8] - 若看好房地产行业 可考虑Vanguard Real Estate ETF 该基金包含专注于公寓 零售空间 仓库 医疗设施 酒店甚至数据中心等各类细分领域的房地产投资信托基金 [8]